I. Tổng Quan Về Vốn Lưu Động Khái Niệm Đặc Điểm
Trong nền kinh tế thị trường, vốn lưu động đóng vai trò then chốt đối với mọi doanh nghiệp. Nó là tiền đề bắt buộc để tiến hành hoạt động kinh doanh. Vốn lưu động ảnh hưởng trực tiếp đến quá trình sản xuất kinh doanh và hiệu quả kinh doanh. Hiệu quả sử dụng vốn là công cụ hữu hiệu để nhà quản trị thực hiện chức năng của mình. Việc xem xét và tính toán hiệu quả sử dụng vốn không chỉ cho biết việc sản xuất đạt trình độ nào mà còn cho phép nhà quản trị phân tích, tìm ra các nhân tố để đưa ra các biện pháp thích hợp để tăng kết quả và giảm chi phí kinh doanh nhằm nâng cao hiệu quả. Vốn lưu động còn được gọi là Working Capital (WC), là thước đo tài chính đại diện cho thanh khoản vận hành có sẵn cho doanh nghiệp.
1.1. Đặc Điểm Của Vốn Lưu Động Luân Chuyển Thay Đổi
Tài sản lưu động và tài sản cố định là hai yếu tố cần thiết để đảm bảo hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp được triển khai ổn định, không bị gián đoạn. Do tài sản lưu động có thời hạn sử dụng ngắn nên vốn lưu động cũng luân chuyển nhanh. Hình thái biểu hiện cũng luôn thay đổi trong suốt quá trình vận hành sản xuất: Từ vốn tiền tệ ban đầu trở thành vốn dự trữ vật tư hàng hóa -> vốn sản phẩm dở dang -> bán thành phẩm -> thành phẩm và cuối cùng trở lại hình thái vốn bằng tiền. Vốn lưu động được tính bằng tài sản hiện tại trừ nợ ngắn hạn.
1.2. Phân Loại Vốn Lưu Động Theo Giai Đoạn Sản Xuất
Vốn lưu động của doanh nghiệp dựa theo hình thái biểu hiện có thể chia thành: Vốn vật tư hàng hóa và vốn tiền tệ. Vốn vật tư hàng hóa bao gồm vốn nguyên vật liệu chính, nguyên vật liệu phụ, vốn sản phẩm dở dang, vốn chi phí chờ phân bổ, vốn thành phẩm, vốn hàng hóa mua ngoài. Vốn tiền tệ bao gồm tiền mặt tại quỹ, tiền gửi ngân hàng, vốn thanh toán. Các khoản vốn nằm trong lĩnh vực lưu thông biến động, luân chuyển theo một quy luật nhất định nhưng thời gian không dài.
II. Thách Thức Quản Lý Vốn Lưu Động Tại Winning CO
Trong bối cảnh kinh tế hiện nay, đặc biệt là tình hình dịch bệnh Covid-19 diễn biến phức tạp, các doanh nghiệp phải đối mặt với nhiều khó khăn. Việc sử dụng nguồn vốn hiệu quả trở thành yếu tố sống còn. Công ty CP Winning & CO hoạt động trong lĩnh vực thời trang, và việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn là vấn đề quan trọng quyết định sự tồn tại của doanh nghiệp. Nhận thấy vấn đề nâng cao hiệu quả sử dụng vốn của công ty vẫn còn nhiều vấn đề đáng lưu ý. Qua đề tài nghiên cứu có thể phân tích thực trạng sử dụng vốn tại công ty nhằm đánh giá kết quả, chỉ ra những điểm hạn chế để đưa ra các giải pháp thích hợp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn tại công ty.
2.1. Thực Trạng Sử Dụng Vốn Lưu Động Tại Công Ty Cổ Phần
Các doanh nghiệp hiện nay hoạt động trong điều kiện nền kinh tế mở với xu thế quốc tế hoá ngày càng cao và sự kinh doanh trên thị trường ngày càng mạnh mẽ. Do vậy, nhu cầu vốn lưu động cho hoạt động kinh doanh, nhất là nhu cầu vốn dài hạn của các doanh nghiệp cho sự đầu tư phát triển ngày càng lớn. Trong khi nhu cầu về vốn lớn như vậy thì khả năng tạo lập và huy động vốn của doanh nghiệp lại bị hạn chế.
2.2. Hạn Chế Trong Quản Lý Vốn Ảnh Hưởng Đến Hiệu Quả
Vì thế, nhiệm vụ đặt ra đòi hỏi các doanh nghiệp phải sử dụng vốn lưu động sao cho có hiệu quả nhất trên cơ sở tôn trọng nguyên tắc tài chính, tín dụng và chấp hành pháp luật. Trên cơ sở phân tích thực trạng hiệu quả sử dụng vốn lưu động của Công ty, khẳng định những mặt tích cực đã đạt được đồng thời tìm ra một số hạn chế cần khắc phục và có biện pháp hoàn thiện.
III. Phương Pháp Quản Lý Vốn Lưu Động Hiệu Quả Cho Doanh Nghiệp
Để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động, doanh nghiệp cần áp dụng các phương pháp quản lý phù hợp. Điều này bao gồm việc tối ưu hóa vòng quay vốn, quản lý hàng tồn kho, và kiểm soát các khoản phải thu và phải trả. Việc phân tích kết cấu vốn lưu động theo các tiêu thức khác nhau có thể giúp doanh nghiệp hiểu rõ hơn về số vốn lưu động mà doanh nghiệp mình đang sử dụng và quản lý. Từ đó xác định đúng các trọng điểm và biện pháp quản lý có hiệu quả hơn phù hợp với điều kiện cụ thể của từng doanh nghiệp.
3.1. Tối Ưu Hóa Vòng Quay Vốn Lưu Động Bí Quyết Thành Công
Việc sử dụng hợp lý, tiết kiệm VLĐ được biểu hiện trước hết ở tốc độ luân chuyển vốn lưu động của doanh nghiệp nhanh hay chậm. VLĐ luân chuyển càng nhanh thì hiệu suất sử dụng VLĐ càng cao và ngược lại. Tốc độ luân chuyển VLĐ có thể được tính bằng hai chỉ tiêu là số lần luân chuyển và kì luân chuyển vốn.
3.2. Quản Lý Hàng Tồn Kho Hiệu Quả Giảm Thiểu Chi Phí
Trong sản xuất kinh doanh, các doanh nghiệp thường cần rất nhiều các loại vật tư do nhiều đơn vị cung ứng khác nhau. Nói chung nếu đơn bị cung ứng nguyên vật liệu càng gần thì vốn dự trữ càng ít, nếu việc cung ứng càng chính xác so với kế hoạch và kỳ hạn hàng đến, về số lượng về quy cách nguyên vật liệu… thì số dự trữ nguyên vật liệu sẽ càng ít đi.
3.3. Kiểm Soát Khoản Phải Thu Phải Trả Cân Bằng Dòng Tiền
Sử dụng thể thức thanh toán khác nhau thì vốn chiếm dụng trong quá trình thanh toán cũng khác nhau. Cho nên việc lựa chọn thể thức thanh toán hợp lý, theo sát và giải quyết kịp thời những vấn đề thủ tục thanh toán, đôn đốc việc chấp hàng ký luật thanh toán có ảnh hưởng nhất định đến việc tăng giảm bộ phận vốn lưu động bị chiếm dụng ở khâu này.
IV. Phân Tích Hiệu Quả Sử Dụng Vốn Tại Winning CO
Để đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại Winning & CO, cần phân tích các chỉ số tài chính quan trọng như vòng quay vốn, tỷ suất lợi nhuận trên vốn, và chu kỳ tiền mặt. Hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp là quan hệ giữa đầu ra và đầu vào của quá trình kinh doanh hay cụ thể là quan hệ giữa toàn bộ kết quả kinh doanh với toàn bộ chi phí của quá trình kinh doanh đó.
4.1. Đánh Giá Vòng Quay Vốn Lưu Động Tăng Tốc Độ Luân Chuyển
Số lần luân chuyển (số vòng quay vốn) phản ánh số vòng quay vốn được thực hiện trong một thời kỳ nhất định (thường là 1 năm). Số lần luân chuyển được tính theo công thức sau : L =M/VLĐ Trong đó: L: Số lần luân chuyển của VLĐ trong kỳ. M: Tổng mức luân chuyển trong kỳ VLĐbq : VLĐ bình quân trong kỳ VLĐ VLĐ=(Số VLĐ đầu kỳ + Số VLĐ cuối kỳ)/2
4.2. Phân Tích Chu Kỳ Tiền Mặt Quản Lý Dòng Tiền Tối Ưu
Kỳ luân chuyển vốn lưu động: Chỉ tiêu này cho biết thời gian cần thiết bình quân để hoàn thành một vòng luân chuyển của VLĐ. K =360/L Hay: K =(VLĐbq x 360)/M Trong đó: K: Kì luân chuyển vốn lưu động. Vòng quay vốn lưu động càng nhanh thì kỳ luân chuyển vốn lưu động càng được rút ngắn và chứng tỏ vốn lưu động được sử dụng có hiệu quả.
V. Giải Pháp Nâng Cao Hiệu Quả Sử Dụng Vốn Cho Winning
Dựa trên phân tích thực trạng, cần đề xuất các giải pháp cụ thể để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại Winning & CO. Các giải pháp này có thể bao gồm cải thiện quy trình quản lý hàng tồn kho, tối ưu hóa chính sách tín dụng, và tăng cường kiểm soát chi phí. Để đảm bảo vốn của mình các doanh nghiệp tiến hành lập dự phòng giảm giá đầu tư.
5.1. Cải Thiện Quy Trình Quản Lý Hàng Tồn Kho Giảm Tồn Đọng
Vốn lưu động nằm trong quá trình dự trữ sản xuất: gồm có vốn nguyên vật liệu chính, bán thành phẩm mua ngoài, vốn vật liệu phụ, vốn nhiên liệu, vốn phụ tùng thay thế.
5.2. Tối Ưu Hóa Chính Sách Tín Dụng Thu Hồi Nợ Nhanh Chóng
Vốn lưu động nằm trong quá trình lưu thông: vốn thành phẩm, vốn hàng hóa mua hàng, vốn hàng hóa xuất ra nhờ ngân hàng mua hộ, vốn tiền tệ, vốn thanh toán.
5.3. Tăng Cường Kiểm Soát Chi Phí Tiết Kiệm Nguồn Vốn
Vốn lưu động định mức: là vốn lưu động được quy định cần thiết, thường xuyên cho hoạt động sản xuất, kinh doanh của doanh nghiệp nó bảo gồm: vốn dự trữ trong sản xuất, vốn thành phẩm. Vốn lưu động định mức là cơ sở quản lý vốn đảm bảo bố trí vốn lưu động hợp lý trong sản xuất, kinh doanh xác định được mối quan hệ giữa các doanh nghiệp với Nhà nước hoặc ngân hàng trong việc huy động vốn.
VI. Triển Vọng Tương Lai Quản Lý Vốn Lưu Động Tại Winning
Việc áp dụng các giải pháp quản lý vốn lưu động hiệu quả sẽ giúp Winning & CO nâng cao năng lực cạnh tranh, tăng trưởng doanh thu, và tối đa hóa lợi nhuận. Điều này đóng góp vào sự phát triển bền vững của doanh nghiệp trong tương lai. Vốn lưu động không định mức: là bộ phận vốn lưu động trực tiếp phục vụ cho giai đoạn lưu thông thành phẩm gồm: vốn trong thanh toán, vốn bằng tiền…
6.1. Ứng Dụng Công Nghệ Trong Quản Lý Vốn Lưu Động Tự Động Hóa
Những doanh nghiệp có quy mô sản xuất, tính chất sản xuất, trình độ sản xuất quy trình công nghệ, độ phức tạp của sản phẩm khác nhau thì tỷ trọng vốn lưu động ở từng khâu dự trữ, sản xuất cũng khác nhau.
6.2. Xây Dựng Chiến Lược Tài Chính Linh Hoạt Ứng Phó Biến Động
Kết cấu vốn lưu động còn phụ thuộc vào tính chất thời vụ sản xuất, nhất là trong nông nghiệp chịu ảnh hưởng của đất đai thời tiết khác nhau và kết cấu này còn phụ thuộc vào trình độ tổ chức quản lý.
