CHƯƠNG I: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH. TỔNG QUAN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH. Một số khái niệm. Khái niệm tài chính doanh nghiệp: Tài chính doanh nghiệp là hệ thống các quan hệ kinh tế có liên quan đến việc hình thành và sử dụng tài sản trong doanh nghiệp.
Tài chính được biểu hiện dưới hình thức tiền tệ và có liên quan trực tiếp tới hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. Tình hình tài chính tốt phản ánh hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty. Phan Đức Dũng, 2011). Khái niệm về phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp.
Để phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp, phải dựa vào một nguồn dữ liệu. Báo cáo tài chính là một nguồn dữ liệu thường dễ tiếp cận và đáng tin cậy (nếu đã được kiểm toán và được công bố công khai), vì vậy nó thường được sử dụng để phân tích tình hình tài chính của các doanh nghiệp. Do đó, bài làm sẽ sử dụng thuật ngữ phân tích báo cáo tài chính để thay thế. Phân tích báo cáo tài chính là quá trình xem xét, kiểm tra, đối chiếu và so sánh số liệu các chỉ tiêu tài chính kỳ hiện tại với các kỳ kinh doanh đã qua của công ty, giữa đơn vị và chỉ tiêu bình quân ngành để từ đó có thể xác định được thực trạng tài chính và tiên đoán cho tương lai về xu hướng, tiềm năng kinh tế của công ty nhằm mục đích cung cấp thông tin cho mọi đối tượng có thể đánh giá tình hình tài chính, hiệu quả kinh doanh cũng như những rủi ro trong tương lai của doanh nghiệp.
Vậy, “phân tích báo cáo tài chính thực chất là phân tích các chỉ tiêu tài chính trên báo cáo tài chính hoặc các chỉ tiêu tài chính mà nguồn thông tin từ hệ thống báo cáo nhằm đánh giá tình hình tài chính của doanh nghiệp, cung cấp thông tin cho mọi đối tượng có nhu cầu theo những mục tiêu khác nhau.TS Nguyễn Ngọc Quang, 2011, tr. Mục đích và ý nghĩa của việc phân tích tình hình tài chính. NGUYỄN THỊ PHƯƠNG THÚY – LỚP KT09DB1. Trang 4 LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP GVHD: ThS.
LÊ THỊ THANH XUÂN Phân tích tình hình tài chính nhằm đáp ứng nhu cầu sử dụng thông tin của nhiều đối tượng quan tâm đến nhưng khía cạnh khác nhau về tài chính để đạt được những mục đích đề ra. Phân tích tình hình tài chính nhằm đạt được những mục đích chủ yếu sau: ‐ Cung cấp đầy đủ, kịp thời và trung thực các thông tin về tài chính cho chủ sở hữu, người cho vay, nhà đầu tư, ban lãnh đạo công ty để họ có những quyết định đúng đắn trong tương lai để đạt được hiệu quả cao nhất trong điều kiện hữu hạn về nguồn lực kinh tế. ‐ Phải đánh giá đúng thực trạng của công ty trong kỳ báo cáo về vốn, tài sản, mật độ, hiệu quả của việc sử dụng vốn và tài sản hiện có, tìm ra sự tồn tại và nguyên nhân đó để có biện pháp phù hợp trong kỳ dự toán để có những chính sách điều chỉnh thích hợp nhằm đạt được mục tiêu mà công ty đã đặt ra. ‐ Cung cấp thông tin về tình hình huy động vốn, các hình thức huy động vốn, chính sách vay nợ, mật độ sử dụng đòn bẩy kinh doanh, đòn bẩy tài chính với mục đích làm gia tăng lợi nhuận trong tương lai.
Kết quả phân tích tài chính phục vụ cho những mục đích khác nhau của nhiều đối tượng sử dụng thông tin trên báo cáo tài chính. Ý nghĩa của việc phân tích tình hình tài chính. Phân tích tình hình tài chính thông qua phân tích báo cáo tài chính để biết được tình hình tài chính của công ty giữ một vai trò cực kỳ quan trọng không thể thiếu trong mọi hoạt động sản xuất kinh doanh và tình hình tài chính của công ty. Phân tích báo cáo tài chính là một hệ thống các phương pháp nhằm đánh giá tình hình tài chính và kết quả kinh doanh của doanh nghiệp trong một thời gian hoạt động nhất định.
Trên cơ sở đó, giúp cho các nhà quản trị doanh nghiệp đưa ra các quyết định chuẩn xác trong quá trình kinh doanh. Vì vậy, việc thường xuyên tiến hành phân tích tình hình tài chính sẽ giúp cho các nhà quản trị doanh nghiệp và các cơ quan chủ quản cấp trên thấy rõ hơn bức tranh về thực trạng hoạt động tài chính, xác định đầy đủ và đúng đắn những nguyên nhân, mức độ ảnh hưởng của các nhân tố đến tình hình tài chính của doanh nghiệp. Từ đó, có những giải pháp hữu hiệu để ổn định và tăng cường tình hình tài chính của doanh nghiệp. Nhiệm vụ phân tích tình hình tài chính.
Để trở thành một công cụ quản lý quan trọng của quá trình hoạt động kinh doanh, phát huy sức mạnh của chỉ tiêu tài chính phân tích trong doanh nghiệp và là cơ sở cho việc ra NGUYỄN THỊ PHƯƠNG THÚY – LỚP KT09DB1. Trang 5 LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP GVHD: ThS. LÊ THỊ THANH XUÂN quyết định kinh doanh đúng đắn, phân tích báo cáo tài chính trong doanh nghiệp có những nhiệm vụ quan trọng sau: Một là, kiểm tra và đánh giá các chỉ tiêu tài chính đã xây dựng. Nhiệm vụ trước tiên của phân tích tài chính là kiểm tra độ tin cậy của nguồn thông tin phục vụ cho phân tích.
Các chỉ tiêu tài chính cần được kiểm tra bằng phương pháp so sánh, chọn mẫu,…. Từ đó vận dụng các phương pháp phù hợp phân tích giữa các chỉ tiêu kết quả đạt được so với các chỉ tiêu kế hoạch, dự toán, định mức… đã đặt ra để khẳng định tính đúng đắn và khoa học của chỉ tiêu xây dựng trên một số mặt chủ yếu của quá trình hoạt động tài chính. Tình hình bảo đảm nguồn vốn cho hoạt động kinh doanh, tình hình và khả năng thanh toán, tỷ suất lợi nhuận, khả năng rủi ro, …. Ngoài quá trình đánh giá trên, phân tích cần xem xét đánh giá tình hình chấp hành các quy định, các thể lệ thanh toán, trên cơ sở tôn trọng pháp luật của Nhà nước đã ban hành và luật kinh doanh quốc tế.
Thông qua quá trình kiểm tra, đánh giá, phân tích để có cơ sở định hướng nghiên cứu sâu hơn các giai đoạn sau của quá trình kinh doanh, nhằm làm rõ các vấn đề mà doanh nghiệp cần quan tâm. Hai là, xác định các nhân tố ảnh hưởng tới các chỉ tiêu tài chính và tìm nguyên nhân gây nên các mức độ ảnh hưởng đó. Nguyên nhân khách quan có thể do ảnh hưởng của khủng hoảng kinh tế, tình hình chiến tranh, sự cạnh tranh giữa các doanh nghiệp, …. Nguyên nhân chủ quan do chất lượng của sản phẩm, tình hình thu hồi công nợ, tình hình tiêu thụ sản phẩn, chính sách tài chính của doanh nghiệp, ….
Biến động của chỉ tiêu tài chính là do ảnh hưởng trực tiếp của các nhân tố gây nên, do đó ta phải xác định trị số của các nhân tố và thấy được mức độ ảnh hưởng của nó. Ba là, đề xuất các giải pháp nhằm khai thác tiềm năng và khắc phục những tồn tại yếu kèm của từng chỉ tiêu tài chính trong hoạt động kinh doanh. Phân tích báo cáo tài hính không chỉ đánh giá kết quả chung chung, mà cũng không chỉ dừng lại ở chỗ xác định nhân tố và tìm nguyên nhận, mà phải từ cơ sở nhận thức đó phát hiện các tiềm năng cần phải được khai thác, và những chỗ còn tồn tại yếu kém nhằm đề xuất giải pháp, phát huy thế mạnh và khắc phục tồn tại của doanh nghiệp để nâng cao kết quả và hiệu quả kinh doanh. NGUYỄN THỊ PHƯƠNG THÚY – LỚP KT09DB1.
Trang 6 LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP GVHD: ThS. LÊ THỊ THANH XUÂN Bốn là, xây dựng phương án kinh doanh tối ưu căn cứ vào chỉ tiêu tài chính đã phân tích. Quá trình kiểm tra và đánh giá kết quả tài chính là để nhận biết tiến độ thực hiện của các phương án kinh doanh và những nguyên nhân sai lệch xảy ra, ngoài ra còn giúp cho doanh nghiệp phát hiện những thay đổi có thể xảy ra tiếp theo. Nếu như kiểm tra và đánh giá đúng đắn, nó có tác dụng giúp cho doanh nghiệp điều chỉnh các chỉ tiêu tài chính kịp thời và đề ra các giải pháp tiến hành trong tương lại như việc tìm kiếm thị trường tiêu thụ sản phẩm.
TÀI LIỆU SỬ DỤNG, ĐỐI TƯỢNG NGHIÊN CỨU VÀ MỘT SỐ PHƯƠNG PHÁP PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH. Tài liệu sử dụng. Tài liệu sử dụng quan trọng nhất để tiến hành phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp chính là hệ thống báo cáo tài chính qua các thời kỳ, bao gồm: ‐ Bảng cân đối kế toán; ‐ Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh; ‐ Báo cáo lưu chuyển tiền tệ; ‐ Bản thuyết minh báo cáo tài chính. Ngoài ra, trong quá trình phân tích cũng tham khảo đến các chính sách, các định chế tài chính, nguyên tắc, chuẩn mực và chính sách kế toán công ty khi tiến hành lập báo cáo tài chính.
Bên cạnh đó, để đánh giá đúng hơn tình hình tài chính của công ty so với các công ty cùng ngành và để có tham chiếu thuyết phục hơn đối với các thông tin dùng để phân tích báo cáo tài chính, bài làm còn sử dụng các tỷ số tài chính của công ty cùng ngành và tỷ số bình quân ngành. Đối tượng nghiên cứu. Đối tượng nghiên cứu của phân tích tình hình tài chính (phân tích báo cáo tài chính) trước hết là hệ thống chỉ tiêu thông tin kế toán được trình bày trên hệ thống báo cáo tài chính, nhằm cung cấp các thông tin hữu ích cho các đối tượng sử dụng thông tin của doanh nghiệp và ngoài doanh nghiệp. Hệ thống thông tin trình bày trên báo cáo tài chính, bao gồm: ‐ Những thông tin trình bày trên bảng cân đối kế toán của doanh nghiệp, gồm: NGUYỄN THỊ PHƯƠNG THÚY – LỚP KT09DB1.
Trang 7 LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP GVHD: ThS. LÊ THỊ THANH XUÂN Các thông tin phản ánh tình hình tài sản của doanh nghiệp. Trong đó bao gồm những thông tin về tài sản ngắn hạn, như: các thông tin về tiền và các khoản tương đương tiền, các thông tin về đầu tư tài chính ngắn hạn, các khoản phải thu, các thông tin về tồn kho và các tài sản ngắn hạn khác. Các thông tin về tài sản dài hạn, như: tài sản cố định, khoản phải thu dài hạn, các thông tin về bất động sản đầu tư, các thông tin về đầu tư tài chính dài hạn cũng như tài sản dài hạn khác.
