Tác động của tỷ giá thực lên cán cân thương mại Việt Nam

Luận văn thạc sĩ nghiên cứu ueh tác động của tỷ giá thực lên cán cân thương mại việt nam, đánh giá hiện trạng, phân tích vấn đề, đề xuất biện pháp hoàn thiện trong lĩnh vực .

Trường đại học

Học viện Kinh tế TP.HCM

Chuyên ngành

Tài chính - Ngân hàng

Người đăng

Ẩn danh

Thể loại

Luận văn

2013

117
2
0

Phí lưu trữ

35 Point

Mục lục chi tiết

LỜI CAM ĐOAN

1. CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU

1.1. Vấn đề nghiên cứu

1.2. Mục tiêu nghiên cứu

1.3. Đối tượng nghiên cứu

1.4. Phương pháp nghiên cứu

2. CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN NGHIÊN CỨU

2.1. Cơ sở lý thuyết

2.2. Tỷ giá hối đoái

2.2.1. Phân loại tỷ giá hối đoái

2.2.2. Tỷ giá hối đoái đa phương

2.3. Vai trò và tác động của tỷ giá

2.4. Cân cân thương mại

3. CHƯƠNG 3: THIẾT KẾ NGHIÊN CỨU

3.1. Xây dựng mô hình nghiên cứu

3.2. Các mô hình và kiểm định sử dụng trong luận văn

3.2.1. Kiểm định nghiệm đơn vị (Unit roots test)

3.2.2. Xác định độ trễ tối đa, tối ưu

3.2.3. Kiểm tra tự tương quan của phần dư

3.2.4. Kiểm định tính ổn định mô hình VAR với độ trễ được chọn

3.2.5. Kiểm định đồng liên kết theo phương pháp Johansen

3.2.6. Mô hình hiệu chỉnh sai số ECM

3.2.7. Kiểm định nhân quả Granger

3.2.8. Phân tích hàm phản ứng dậy

3.2.9. Phân tích phương sai phân rã

3.3. Thu thập và tính toán số liệu

3.4. Các bước tiến hành kiểm định

4. CHƯƠNG 4: THẢO LUẬN KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU

4.1. Kiểm định mối quan hệ giữa cân cân thương mại và tỷ giá thực đa phương (REER)

4.1.1. Trường hợp Việt Nam - Hoa Kỳ

4.1.1.1. Kiểm định tính dừng
4.1.1.2. Xác định độ trễ tối đa và tối ưu của mô hình
4.1.1.3. Kiểm định tự tương quan phần dư
4.1.1.4. Kiểm định tính ổn định của mô hình
4.1.1.5. Kết quả kiểm định mô hình VAR
4.1.1.6. Kiểm định Granger
4.1.1.7. Hàm phản ứng
4.1.1.8. Phân tích phương sai phân rã

4.1.2. Trường hợp Việt Nam - Nhật Bản

4.1.2.1. Kiểm định tính dừng (kiểm định nghiệm đơn vị)
4.1.2.2. Xác định độ trễ tối đa và tối ưu của mô hình
4.1.2.3. Kiểm định tự tương quan phần dư
4.1.2.4. Kiểm định tính ổn định của mô hình
4.1.2.5. Kết quả mô hình VAR
4.1.2.6. Kiểm định Granger trong VAR
4.1.2.7. Kiểm định hàm thức dậy
4.1.2.8. Phân tích phương sai phân rã

4.1.3. Trường hợp Việt Nam - Nhóm 8 nước quan hệ thương mại lớn

4.1.3.1. Kiểm định tính dừng (kiểm định nghiệm đơn vị)
4.1.3.2. Xác định độ trễ tối đa và tối ưu
4.1.3.3. Kiểm định tự tương quan phần dư
4.1.3.4. Kiểm định tính ổn định của mô hình
4.1.3.5. Kết quả hài quy mô mô hình VAR
4.1.3.6. Kiểm định Granger trong VAR
4.1.3.7. Kiểm định hàm thức dậy
4.1.3.8. Phân tích phương sai phân rã

4.2. Kiểm định mối quan hệ giữa cân cân thương mại và tỷ giá thực song phương (RER) Việt Nam - Hàn Quốc

4.2.1. Kiểm định tính dừng (kiểm định nghiệm đơn vị)
4.2.2. Xác định độ trễ tối đa và tối ưu của mô hình
4.2.3. Kiểm định tự tương quan phần dư
4.2.4. Kiểm định tính ổn định của mô hình
4.2.5. Kết quả mô hình VECM
4.2.6. Kiểm định Granger
4.2.7. Kiểm định hàm thức dậy (IRF)

5. CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ

5.1. Tóm tắt kết quả nghiên cứu

5.2. Hạn chế của nghiên cứu

5.3. Đề xuất từ kết quả nghiên cứu

TÀI LIỆU THAM KHẢO

PHỤ LỤC 01: Thu nhập thực của Việt Nam và các nước đối tác từ năm 1996 đến năm 2012, năm gốc 2005

PHỤ LỤC 02: Tỷ giá danh nghĩa các nước so với Việt Nam từ năm 1996 đến năm 2012

PHỤ LỤC 03: Chỉ số ghi tiêu dùng Việt Nam và các nước từ năm 1996 đến năm 2012, năm gốc 2005

PHỤ LỤC 04: Tỷ giá thực các nước đối với Việt Nam từ năm 1996 đến năm 2012, năm gốc 2005

PHỤ LỤC 05: Kết quả kiểm định tính dừng các biến trong mô hình

PHỤ LỤC 06: Kết quả mô hình VAR giữa Việt Nam - Hoa Kỳ, Nhật Bản và nhóm 8 nước

PHỤ LỤC 07: Kết quả kiểm định mô hình hiệu chỉnh sai số VECM giữa Việt Nam - Hàn Quốc

PHỤ LỤC 08: Bảng tăng xuất nhập khẩu Việt Nam đối với các đối tác

PHỤ LỤC 09: Bảng tính GDP thực của Việt Nam từ năm 1996 đến năm 2012

Trích đoạn nội dung tài liệu

BQ GIAO DVC VA I>AO T~O TRUONG 1>~1 HQC KINH TE TP.HCM MAl Till QuE TAM TAC DONG CUA TY GIA THUC LEN cAN cAN THUONG MAI• VIETNAM • Chuyen nganh : Tai chinh - Ngan hang Ma s6: 60340201 LU~N VAN T~C Si KINH TE NGUCH HVONG DAN KHOA HQC: PGS.TS NGUYEN NGQC f>TNH TP.HB Chi Minh - Nam 2013 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com LOI CAM BOAN Toi xin co la i cam doan rfulg day h\ cong trinh nghien ctru cua toi v6i S\I giup do cua thAy hu6ng dftn la PGS.TS NguySn NgQc Dinh; sf> l i~u th6ng ke la trung th\fc va n{) i dung, k~t qua nghien Clru CUa lu~n van nay chua tirng duqc cong b6 trong bfit CU cong trinh m\o cho t6i thai di~m hi~n nay. TP HCM, ngay 22 th{mg 11 nam 2013 ~ Thi Mai Qu~ Tam LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com MVCLVC Trang Trang ph\1 bia Liri cam doan M\)C I\)C Danh ffi\)C cac hinh ve, d6 thj ModAu . 1 Chtr<Yng 1: Gi&i thi~u . v ~n de nghien c(ru . Mvc tieu nghien Clru . £>f>i tuQTlg nghien Clru .4 Phuong phap nghien cl.4 '~ cuu ChtrO'ng 2: TAng quan nghien cu11 . Co so Ly thuy€t . Ty gia hf>i doai.1 Phan lo~i t:Y gia hf>i doai .n t6 fu1h hu6ng d€n tY gia .3 Vai tro va tac d()ng cua tY gia . Can can thuong m~i . Hi~n tm;mg duang cong chu J va m()t s6 nhan t6 tac d()ng Len cac can thuong mc;ti theo ly thuy€t duang cong J. H~ s6 co gian xu~t nh~p khAu va di8u ki~n M arshall -Lerner . Cac nghien cl.rc nghi~m lien quan . 19 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com Chtr«ng 3: Thii t ki nghien cll'u .1 Xiy d\fllg mOblob nghien cU~u . Cac mo hinh va ki~m dinh Slr dl,lllg trong lu~ van .1 Ki~m dinh nghi~m dan vi (Unit roots test) .2 Xac dinh d9 trS t6i da, t6i uu .3 Ki~m tra tl,l' tuang quem ctia ph§n du .4 Ki~m dinh tinh 6n dinh mo hinh Var v6i d9 trS duqc chQn .5 Ki~m djnh d6ng lien k~t theo phuang phap Johansen .6 Mo hinh hi~u chinh sai s6 ECM .7 KiSm djnh nhan qua Granger.8 Phan tich ham phtm ung dgy .9 Phan tich phuong sai phan ra . Thu th~p va tinh toan sA li~u . Cac btr&c tii o hanh ki~m djnh . 29 Chuang 4: Thao lu~n k~t qua nghien ctl'u .1 Ki~m dinh mfii quan h~ gifi'a can din thtr«ng m~i va ty gh\ th\fC da phU'O'o g (REER) .1 Trtrimg hQl> Vi~t Nam -Hoa kf .1 Ki~m djnh tinh dirng .2 Xac djnh d(> tr~ t6i da va t6i uu ctia mo hinh .3 K i€m djnh tl,l' tuang quan phfin du .4 Ki~m dinh tinh 6n dinh ctia mo hinh .5 K~t qua ki~m dinh mo hinh Var. 33 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.6 Ki~m dinh granger.7 Ham phan ung .8 Phan tich phan ra phuong sai .2 T rtrimg hQ'P Vi~t Nam - Nh ~ t ban .1 Ki~m dinh tinh dirng (ki6m dinh nghi~m don vi) .2 Xac djnh do tre- toi ' I. da va toi uu cua mo hinh .3 Kiem djnh tv tuong quan ph~n du .4 Ki~m djnh tinh An djnh cua mo hinh .5 K€t qua mo hinh Var .6 Ki8m dinh Granger trong Var .7 Ki6m dinh ham thuc dAy .8 Phan tich phuong sai phan ra .3 T ruimg hQ'P Vi~t Nam - Nhom 8 nuO'c quan h ~ thuon g m ~ i IO'n cua Vi ~t Nam .1 Ki8m djnh tinh dirng (kiSm dinh nghi~m don vi) .2 Xac dinh do tre tOi da va toi uu .3 Ki~m dinh tv tuong quan ph~n du .4 Ki~m djnh tinh An dinh cua mo hinh .5 K~t qua hAi quy mo hinh Var .6 Ki~m djnh Granger trong Var .7 Ki6m dinh ham thuc dAy .8 Phan tich phan ra phuong sai.2 Ki~m d jnb m6i quan h~ gifra Ca n can thuong m~i va cy gia th'!C SOng phtrong (RE R) Vi~t Nam - Han Qu6c .46 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.1 Ki~m djnh tinh dirng (ki~m djnh nghi~m dan vi) . da va' tor .47 1 tl,r tuang quan ph).4 Ki~m djnh tinh 6n djnh cua mo hinh .5 Ki~m dinh dBng lien k~t .6 K~t qua mo hinh VECM .7 Ki~m dinh Granger .8 Ki~m dinh ham thll'c dfry (IRF) . 51 Chtrong 5: K~t lu~n va ki~n nghj . Tom tit k~t qua nghien cll'u . H~n ch~ ctia nghien cll'u .3 D~ xu At tir k~t qua nghien ctl'u . 54 Tai li~u tham khao. Ph1,111}C 01: Thu nh~p tb1}'C ctia Vi~t Nam va cac ntrcYC d6i tac tir nam 1996 d~n nam 2012, nam g6c 2005. Ph1,1c l1,1c 02: Ty gia danh nghia cac ntr6'c so v&i Vi~t Nam tir nam 1996 d~n nam 2012. Ph1,111}C 03: Chi s6 ghi tieu dung Vi~t Nam va cac DU'cYC tir nam 1996 d~n nam 2012, nam g6c 2005. Ph1,1l1,1c 04: Ty gia th1}'c cac nuo·c d6i v&i Vi~t Nam tir n am 1996 d~n nam 2012, nam g6c 2005. Ph1,1l1,1c 05: K~t qua ki~m djnh tinh dimg cac bi~n trong mo hinh. Ph1,1l1,1c 06: K~t qua mo hinh Var gifra Vi~t Nam- Hoa ky, Nb~t Ban va nh6m 8 ntr6'c. LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com Pht,~ lt,~c 07: K~t qua ki~m djnh mo hinh hi~u chinh sai sA VECM gifra Vi~t Nam - Han QuAe. Pht,~c lt,~c 08: Bang tAng hQl> xuit nh~p khAu Vi~t Nam dAi v6i cac dBi tac. Pht,~ lt,~c 09: Bing tinh GDP th\fC cua Vi~t Na m tit nam 1996 d~n nam 2012. LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com DANH Ml)C CAC HiNH vE, DO THJ Trang Hinh 2.1 : Can can thuang m~i va 1~ phat t1r nam 2002 - 2010 .2 : Do thi bieu dien duemg cong J . 18 }, TnrO'ng hQ'P ki~m djnh anh hU'img ctia tY gia thvc da phtrong len can can tbu<YD.g m, i Vi ~t Nam va Hoa K)'.1 Ki~m tra tinh dung cua cac bi€n trong mo hlnh 6 muc Level.2 Ki~m tra tinh dirng cua cac bi€n trong mo hinh 6 sai phan b~c 1.et qua• k'l B ang 1em dinh . da cua • moAhlnh.4 Ket qua kiem dinh d9 tre toi uu .5 K et qua kiem dinh tlJ tuang quan phan du.6 K et qua kiem dinh tinh on dinh cua mo hinh.7 Ket qua ki~m dinh Granger trong Var.8 Ket qua ham phan (rng dAy .9 K~t qua phan tich phan ra phuang sai . 35 Trtr<mg hQ'p ki~m djnh a nh hU'img ciia tY gia tht}'C d a phU'ong len can din thU'ong m~i Vi~t Nam va Nh ~t ban .1 Ki~m tra tfnh dirng cua cac bien trong mo hinh 6 muc Level.2 Ki~m tra tinh dirng cua GDPNhat trong mo hinh 6 sai phan b~c 1.3 K€t qua ki~m dinh d<) tr€ t6i da cua mo hinh.4 K et qua kiem dinh d9 tre toi uu .5 K€t qua ki~m dinh tlJ tuang quan phArr du.6 K~t qua ki~m dinh tinh 6n djnh cua mo hinh .7 K~t qua ki~m d!nh Granger trong Var.8 K€t qua ham phan ung dAy.40 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.9 K~t qua pharr tich pharr ra phuong sai .40 TrU'irng hQll ki~m djnh anh hU'O'ng cua tY gia th\fC da phU'ong len can din thU'011g m~i Vi~t Nam va nhom 8 DU'O'c dfii tac.1 Top 10 Export Partner in 2012 .2 Top 10 Import Partner in 20 12 .3 Ki~m tra tinh di.rng CUa cac bi~n trong mo hinh (y muc Level.4 Ki~m tra tinh dung cua cac bien trong mo hinh 6 sai phan b~c 1. k'tern Bang A t d"Q tre~ t01 d'nh ".6 Ket qua kiem dinh d() tre toi uu.7 K~t qua ki~m djnh tv tuong quan ph§n du.8 Ket qua kiem dinh tfnh on dinh cua mo hinh.9 Ket qua ki~m d!nh Granger trong Var.10 Ket qua ham phan t'rng dAy .11 Ket qua phan tich phan ra phuong sai. 46 Ki~m djnh m8i quan b~ gifra can can tbU'O'Dg m~i Va cy gia tb\fC SOng pbU'O'Dg (RER) giu·a Vi~t Nam va Han Qu6c.1 Ki€m tra tinh di.rng cua cac biSn trong mo hinh amt'rc Leve1.2 Ki~m tra tinh di.rng cua cac bien trong mo hinh C! sai pharr b~c 1.3 KSt qua ki€m dinh d() tr@ t6i da cua mo hinh .4 Ket qua ki€m dinh d() tr@ t6i uu cua mo hinh .5 Ket qua ki~m dinh tv tuong quan phk du.6 KSt qua ki€m dinh tinh 6n dinh cua mo hinh .7 Ket qua kiem dinh dong lien ket.8 K€t qua kiSm dinh Granger trong Var.9: Ket qua ham pharr ung diy . 51 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 1 MODAU Trang mAy ntlm gfin day, n~n kinh t~ Vi~t Nam da trai qua nhfrng thang trfim do Anh huang cua cu()c khung hoAng titi chinh tofm d u cling nhu xuAt phat tir nhfrng vAn d~ n()i t~i cua n~n kinh t€: tang tru&ng cao nhung chua 6n dinh, l~m phat tang cao (nam 2008) va d~c bi~t han nita Ia tinh tr~ng tham h1,1t can can vang lai btt ngu6n tir tham h1,1t can can thuang m~i ngay cang gia tang. Ben c~nh d6, moi truemg dfiu tu t~i Vi~t Nam chua duqc cai thi~n nhu mong dqi, dong vbn dAu tu tn,rc ti€p va gian ti~p nu6c ngoai vao Vi~t Nam chua tang tru6ng vfrng chtc. Hi~n tr~ng nay chtc cht n se gay sue ep khong nh6 d~n can can thanh toan qubc t€ v~ kha nang chbng do cac cu sbc ben ngoai va tinh b~n vil'ng cua n~n kinh t€ khi dl,l' trii ngo~i hbi cua Vi~t Nam c6 xu hu6ng thu h~p. Thea k€t qua nghien cuu cua tac gia Yasmina Guechari (20 12) thi ty gia thl,l'c anh hua ng len can can thuang m~iaAlgeria hay n6i each khac pha gia n()i t~ se cai thi~n can can thuang m~i. Nhung aVi~t Nam thi ty gia thl,l'c c6 tac d()ng len can can thuang m~i khong hay pha gia n()i t~ c6 cai thi~n can can thuang m~i hay khong va d6 cling chinh Ia mvc tieu nghien cuu cua bai lu~ van nay. Bai lu~n van cho th§y anh huang cua tY gia thl,I'C len can can thuang m~i ung v&i rung truang hqp, tirng d6i tac c1,1 th~ se khac nhau. Tir d6, d~ xuAt m()t s6 giai phap cai thi~n can can thuang m~i theo tirng giai do~ phat tri~n cua n~n kinh t€ giup cy gia dong tf>t vai tro CUa minh la COng Cl,l di~u ti €t vi IDO n~n kinh t€. LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 2 Cbuong 1: Gi6i tbi~u 11 " dl. V an , ten CU'u. Muc ty gia hi~n nay c6 dam bao k:ha nang qulh tranh cua hang h6a Vi~t Nam hay cung cAp m()t moi tru<mg bn dinh d€ kinh t~ phat tri~n? Xung quanh v§n d~ tren c6 nhi~u quan di~m k:hac nhau. C6 y ki~n cho r~ng ngan hang nha nu&c d.n phai pha gia m~h ti~n dbng so v6i muc ty gia hi~n t?i d~ nang cao kha nang c?nh cua hang h6a xu§t k:hfiu va d~ xu§t tha nbi hoan tofm t)i gia d€ thi truang n,r dinh do?t muc ty gia phu hqp. Tuy nhien ciing c6 y ki~n nguqc l?i, d6 la chinh sach ty gia c~n phai 6n dinh d~ bn dinh kinh t~ vi mo, 6n dinh gia ca va ki~m ch~ )?ffi phat. Ben C?

Nội dung được bảo vệ bản quyền — Tải xuống đầy đủ