Các yếu tố ảnh hưởng đến sự lựa chọn ngân hàng của khách hàng gửi tiền

Luận văn thạc sĩ phân tích ueh factors affecting customers choice of banks to deposit, đánh giá thực trạng, chỉ ra hạn chế, đề xuất giải pháp khả thi cho thực tiễn.

• Tác giả: Phạm Thị Minh Hằng
• Người hướng dẫn: Dinh Thai Hoang, Ph.D
• Trường học: University Of Economics Ho Chi Minh City
• Chuyên ngành: Master Of Business
• Đề tài: Factors Affecting Customers’ Choice Of Banks To Deposit
• Loại tài liệu: Thesis
• Năm xuất bản: 2014
• Địa điểm: Ho Chi Minh City

Mục lục chi tiết

• ACKNOWLEDGEMENT
• ABSTRACT
• 1. CHAPTER 1: Research Problem and Research Objective
• 1.1. Scope of Research
• 1.2. Significance of Research
• 1.3. Review on Customer choice of banks
• 1.4. Data Analysis Method
• 2. LITERATURE REVIEW
• 2.1. Overview
• 2.2. Review on Customer choice of banks
• 2.3. Hypothesis development
• 2.3.1. Security
• 2.3.2. Financial benefits
• 2.3.3. Service quality

Tóm tắt

I. Tổng quan về các yếu tố ảnh hưởng đến sự lựa chọn ngân hàng gửi tiền

Sự lựa chọn ngân hàng để gửi tiền là một quyết định quan trọng đối với khách hàng. Nghiên cứu này nhằm tìm hiểu các yếu tố chính ảnh hưởng đến quyết định này. Các yếu tố như lãi suất ngân hàng, chất lượng dịch vụ, và uy tín ngân hàng sẽ được phân tích chi tiết. Việc hiểu rõ các yếu tố này không chỉ giúp ngân hàng cải thiện dịch vụ mà còn giúp khách hàng đưa ra quyết định thông minh hơn.

1.1. Khái niệm và tầm quan trọng của việc chọn ngân hàng

Việc chọn ngân hàng không chỉ đơn thuần là lựa chọn nơi gửi tiền mà còn liên quan đến nhiều yếu tố khác nhau như lãi suất, dịch vụ và uy tín. Khách hàng cần cân nhắc kỹ lưỡng để đảm bảo an toàn tài chính và tối ưu hóa lợi ích.

1.2. Các yếu tố chính ảnh hưởng đến sự lựa chọn ngân hàng

Các yếu tố như lãi suất ngân hàng, chất lượng dịch vụ, và uy tín ngân hàng là những yếu tố quan trọng nhất. Nghiên cứu cho thấy rằng khách hàng thường ưu tiên những ngân hàng có lãi suất cao và dịch vụ tốt.

II. Vấn đề và thách thức trong việc lựa chọn ngân hàng gửi tiền

Trong bối cảnh kinh tế hiện nay, việc lựa chọn ngân hàng gửi tiền gặp nhiều thách thức. Lãi suất thấp và sự cạnh tranh khốc liệt giữa các ngân hàng khiến khách hàng khó khăn trong việc đưa ra quyết định. Nghiên cứu này sẽ chỉ ra những vấn đề mà khách hàng thường gặp phải khi lựa chọn ngân hàng.

2.1. Lãi suất ngân hàng và ảnh hưởng đến quyết định của khách hàng

Lãi suất là một trong những yếu tố quan trọng nhất ảnh hưởng đến quyết định gửi tiền của khách hàng. Khi lãi suất giảm, nhiều khách hàng có thể chuyển sang các hình thức đầu tư khác, gây khó khăn cho ngân hàng trong việc thu hút vốn.

2.2. Chất lượng dịch vụ và sự hài lòng của khách hàng

Chất lượng dịch vụ ngân hàng ảnh hưởng trực tiếp đến sự hài lòng của khách hàng. Ngân hàng cần cải thiện dịch vụ để giữ chân khách hàng và thu hút khách hàng mới. Nghiên cứu cho thấy rằng dịch vụ tốt có thể bù đắp cho lãi suất thấp.

III. Phương pháp nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến sự lựa chọn ngân hàng

Nghiên cứu này sử dụng phương pháp khảo sát để thu thập dữ liệu từ khách hàng gửi tiền tại các ngân hàng ở TP.HCM. Phân tích hồi quy logistic sẽ được áp dụng để xác định mối quan hệ giữa các yếu tố ảnh hưởng và sự lựa chọn ngân hàng của khách hàng.

3.1. Thiết kế khảo sát và thu thập dữ liệu

Khảo sát được thiết kế để thu thập ý kiến của khoảng 250 khách hàng về các yếu tố ảnh hưởng đến sự lựa chọn ngân hàng. Dữ liệu sẽ được phân tích để tìm ra các yếu tố chính.

3.2. Phân tích hồi quy logistic trong nghiên cứu

Phân tích hồi quy logistic sẽ giúp xác định mối quan hệ giữa các yếu tố như lãi suất, chất lượng dịch vụ và sự lựa chọn ngân hàng. Phương pháp này cho phép đánh giá tác động của từng yếu tố một cách chính xác.

IV. Kết quả nghiên cứu và ứng dụng thực tiễn

Kết quả nghiên cứu cho thấy rằng lãi suất và chất lượng dịch vụ có ảnh hưởng tích cực đến sự lựa chọn ngân hàng của khách hàng. Ngân hàng cần chú trọng cải thiện các yếu tố này để thu hút và giữ chân khách hàng.

4.1. Tác động của lãi suất đến sự lựa chọn ngân hàng

Nghiên cứu cho thấy rằng lãi suất cao có thể thu hút nhiều khách hàng hơn. Ngân hàng cần xem xét điều chỉnh lãi suất để cạnh tranh hiệu quả hơn trên thị trường.

4.2. Chất lượng dịch vụ và sự giữ chân khách hàng

Chất lượng dịch vụ tốt không chỉ giúp thu hút khách hàng mới mà còn giữ chân khách hàng cũ. Ngân hàng cần đầu tư vào đào tạo nhân viên và cải thiện quy trình phục vụ.

V. Kết luận và triển vọng tương lai của nghiên cứu

Nghiên cứu này đã chỉ ra các yếu tố chính ảnh hưởng đến sự lựa chọn ngân hàng của khách hàng gửi tiền. Tương lai, ngân hàng cần tiếp tục nghiên cứu và cải thiện các yếu tố này để đáp ứng nhu cầu của khách hàng.

5.1. Tóm tắt các phát hiện chính

Các yếu tố như lãi suất, chất lượng dịch vụ và uy tín ngân hàng là những yếu tố quan trọng nhất. Nghiên cứu đã xác định rõ mối quan hệ giữa các yếu tố này và sự lựa chọn ngân hàng của khách hàng.

5.2. Đề xuất cho các ngân hàng trong tương lai

Ngân hàng cần chú trọng đến việc cải thiện lãi suất và chất lượng dịch vụ để thu hút khách hàng. Đồng thời, cần có các chiến lược marketing hiệu quả để nâng cao uy tín ngân hàng.

Trích đoạn nội dung tài liệu

UNIVERSITY OF ECONOMICS HO CHI MINH CITY International School of Business -------------------- PHẠM THỊ MINH HẰNG FACTORS AFFECTING CUSTOMERS’ CHOICE OF BANKS TO DEPOSIT ID 22120010 MASTER OF BUSINESS (Honours) SUPERVISOR: DINH THAI HOANG, Ph. Ho Chi Minh City – Year 2014 1 LUAN VAN CHAT LUONG download : add [e-mail] ACKNOWLEDGEMENT I would not have been able to complete my thesis without the advice, assistance, understanding and encouragement of my supervisors, my family and my friends. I would like to gratefully and sincerely acknowledge their assistance and support. First of all, the most important person I would like to thank is my supervisor, Dr. Dinh Thai Hoang. Thanks to his valuable advice and generous guidance throughout the process of completing this thesis. Secondly, I would like to express my gratefulness to Dr. Nguyen Dinh Tho and Dr. Nguyen Thi Mai Trang for their kindness in supporting me to deal with issues in Research Design problem. Also, I would like to send my kindest gratefulness to my family, my mom, my dad and my sister in supporting me, encouraging me throughout the hard time of completing my thesis. Furthermore, I would like to thank all of the staff at International School of Business – University of Economics Ho Chi Minh City who are always enthusiastic and give me a lot of administrative support, assistance and understanding. Finally, I would like to give my gratefulness to all my classmates who have been sharing with me all their knowledge and experience as well as joys and hardship during MBA course. I would not complete my thesis without their support. In brief, it has been a long journey and I have grown in so many ways. I would like to say “thank you” again for the involvement of everyone who has helped me to complete this thesis. LUAN VAN CHAT LUONG download : add [e-mail] ABSTRACT The priority task of not only bankers but also the economists in Vietnam is to attract more surplus capital into the bank channel to provide for the whole economy. Accomplishing this task can help pushing enterprises into investing more, and expending business more, which attributes into boosting the whole national economy, especially in the context when interest rate of deposit is less attractive. Based on the literature reviewed in the bank selection criteria, this study empirically investigates the main factors influencing customers’ choice of banks to deposit in Vietnam. A quantitative method via questionnaire survey was used to obtain the views of approximately 250 customers who are having or used to have deposit in banks in Ho Chi Minh City regarding their decision whether to choose this bank to deposit or not. Logistic Regression analysis was used to test the proposed hypothese to investigate the relationship between customer’s choice and the influencing factors derived. According to the findings of this research, Comfortable and Financial benefits make a positive impact on Customers’ choice of banks to deposit. The results of this research are important for bankers in managerial implications to enhance and improve their competitiveness, in other words, to allure and retain more deposit, which will ultimately result in more profitability to Banks and boosting more capital to the Economy. Keywords: Deposit, Customers’ choice, Bank selection criteria. LUAN VAN CHAT LUONG download : add [e-mail] Table of Content CHAPTER 1. Research Problem and Research Objective . Scope of Research . Significance of Research . Review on Customer choice of banks . Data Analysis Method . 20 i LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail. Validity measure by EFA (Exploratory Factor Analysis) . Logistic regression analysis . DATA ANALYSIS AND RESULTS . Descriptive stastistics survey results .3 Characteristics of the sample population . Reliability of measurement instruments . Validity of measurement instruments . Suitability of data .4 Logistic Regression analysis .3 Assumption for Logistic Regression . CONCLUSIONS AND IMPLICATIONS . Research Limitations and Directions for Future Research . OPEN QUESTIONS FOR DRAFT SURVEY . EFA RESULT OF VARIABLES…………………………………….65 ii LUAN VAN CHAT LUONG download : add [e-mail] List of Figures Figure 2. Re-constructed Conceptual framework…………………………………….39 iii LUAN VAN CHAT LUONG download : add [e-mail] List of Tables Table 3. Main factors affecting customers’ choice of banks to deposit………………17 Table 4. Cronbach’s Alpha test results…………………………………………. KMO and Bartlett’s test……………………………………. EFA Rotated Factor Matrix…………………………………………………. Re-run EFA KMO and Bartlett’s Test………………………………. Re-run EFA Rotated Factor Matrix…………………………. Re-run Cronbach’s Alpha test result…………………. Variables not in the Equation………………………………………. Omnibus Test of Model Coefficients………………………………. Variables in the Equation……………………………………………. Control Variables in the Equation…………………………………….44 iv LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.1 Research Background In the modern time, the important role of bank deposits in economy is undeniable since without bank deposits businesses would not be able to access funds from individual (Ritter, Silber & Udell; 2008). Banks are a channel to collect savings from surplus sectors in the form of deposits and bump this money into the economy in the form of loans. If the people do not interact and deal with banks, a great portion of the economic capital would remain idle (Rosly, 2005). In the present context of Vietnam, while gold, stock market, or real estate investments are not likely suited for amateur investors (Vietnam News, 2014), bank deposit is still popular and favourable, regardless of the considerably low interest rates by the end of February, which was supposed to discourage deposits (The State Bank of Viet Nam, 2014). On February 2014, according to the municipal Statistic Office (2014), in Ho Chi Minh City, total capital mobilization reached VND1.1 per cent year-on-year increase. Of that, commercial banks accounted for 56.8 per cent of the total city's deposits, up 18.4 per cent year on year (Ho Chi Minh City Statistic Office, 2014). Consequently, raising capital via deposits in commercial banks plays an important role not only in spurring economic growth and salvaging dying businesses in the present regression time of the economy but also creating profit for commercial banks themselves and depositors by interest rates (Ritter, Silber & Udell; 2008). In line with that, alluring customers to deposit is the requisite to any commercial banks, which needs to research for both theoretical and managerial purposes. The study of bank selection criteria has received attention from many bank marketing researchers since few decades ago (Abduh, 2012). However, most of the studies researched on bank selection criteria for a whole financial service aspect including deposits, credits, online banking… Plenty of these studies applied T-test, Probit or Multiple Linear Regression model to explore the factors affecting the customers’ choice of banks to deposit. Moreover, in Vietnam, a few recent studies on customers’ decision to 1 LUAN VAN CHAT LUONG download : add [e-mail] deposit in banks have only limited in one specific branch of bank. In 2012, Hue conducted a research on factors affecting retail customers’ intention of depositing in BIDV Hue Branch. In 2013, Ha, in her study in Vietnam obtained information about the factors determining the decision of retail customers in depositing in An Binh Bank Hue Branch. This study tries to explore more specifically the factors affecting bank selection criteria to deposit in banks in a region of Vietnam applying Logistic Regression. From the above reasons, the study sees the essentiality in doing the research on “Factors affecting customers’ choice of banks to deposit”. This study has attempted to discover the important factors that influence retail consumers’ behavioral decision to choose banks to deposit by investigating customers depositing in banks in a region of Vietnam. Research Problem and Research Objective 1. Research problem According to State Bank of Vietnam (2014), recently, there is a quite severe credit shortage since credit growth has been fallen from 51.4% in 2007 to 10% in the Fall of 2014. Contrast to developed economies where capital source comes from both equity and fixed income markets, enterprises in Vietnam and other developing countries rely substantially on bank credit for financial needs (VinaCapital, 2014). While domestic enterprises have been hobbled by a lack of access to low cost credit or any credit at all, the priority task of not only bankers but also the economists in Vietnam is to attract more surplus capital into the bank channel to provide for the whole economy. Accomplishing this task can help pushing enterprises into investing more, and expending business more, which attributes into boosting the whole national economy. Besides, the fact that the Government control ceiling interest deposits by cutting the dong deposit rate to 5.5% from 6% from October 29, 2014 makes deposits less attractive (State Bank of Vietnam, 2014). As to the bankers, the main problem raised is how to identify and measure the main factors influencing depositing customers’ choice of banks to have right strategies in 2 LUAN VAN CHAT LUONG download : add [e-mail] their business especially in the current context. By solving that problem, banks could allure more deposits, providing more opportunities for enterprises to approach capital, helping the economy in struggling for regression. Research objective The objective of the present study is to identify and measure the main factors influencing customers’ choice of banks to deposit. Consequently, the research questions of the thesis are raised as two following questions: - What are factors affecting customers’ choice of banks to deposit? - How these factors affect customers’ choice of banks to deposit? 1. Scope of Research For limited conditions, the research is conducted in Ho Chi Minh City with the respondents who have deposits in banks with various careers. The timeframe of research intentionally lasts from the middle of June to the end of August in 2014. Significance of Research Depositing is the main channel to raise capital for the economy in Vietnam. Besides, our economy is in the phase of regression due to the lacking of capital. Findings of main factors influencing customers’ choice of banks to deposit in order to improve capital raising activities have the practical and essential value in the contemporary context. Research Structure The research is divided into five chapters. The first chapter introduces about background, research problems, research objectives, research questions, scope of research and research structures. The second chapter covers literature review of the previous research and shows hypotheses, as well as the conceptual framework of the research. The third chapter presents the research process, sampling size, measurement scale, main survey, and data analysis method. The fourth chapter concentrates on preparation data, 3 LUAN VAN CHAT LUONG download : add [e-mail] descriptive data, assessment measurement scale and hypotheses testing. Finally, the fifth chapter points out research overview, research findings, managerial implications, research limitations and directions for future research. 4 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail. LITERATURE REVIEW Overview This chapter discusses about the theoretical framework related to the customers’ behaviour. Then, the chapter presents a review of the literature in the bank selection criteria which concentrates on factors influencing customers’ choice of banks to deposit from developed financial markets to developing ones, including Vietnam. From the literature reviewed, five hypotheses (H1, H2, H3, H4) are proposed with five factors derived including security, financial benefits, service quality, convenience and bank image. The controlling variables such as gender, income and experience of depositing are also tested their effect on customers’ choice of bank to deposit. Review on Customer choice of banks Financial industries, especially banks, are becoming more and more competitive day by day since the gaps between financial institutes are narrower. Besides the traditional competitive advantages such as interest rate, product attributes, etc., banks are also competing in service differentiation, easiness of service availability, technology used in service delivery, bank facilities (Goiteom, 2011). Thus, to attract customers, banks are facing challenges more than ever. Consequently, it is crucial for bankers to know what selection criteria customers are adopting in choosing banks to deposit. The study of bank selection criteria and bank patronize behavior has been done in a large number of studies. In some developed countries, Kennington et al.