Luận văn: Quản trị rủi ro tín dụng tại VPBank - Mai Anh Tú (ĐH Kinh Tế)

Luận văn thạc sĩ quản trị rủi ro tín dụng tại VPBank. Phân tích thực trạng, giải pháp hoàn thiện quản trị rủi ro, nâng cao hiệu quả hoạt động.

• Tác giả: Mai Anh Tú
• Người hướng dẫn: PGS.TS Trần Thị Thanh Tú
• Trường học: Trường Đại học Kinh tế - Đại học Quốc gia Hà Nội
• Chuyên ngành: Tài chính - Ngân hàng
• Đề tài: Quản trị rủi ro tín dụng tại Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng – VPBank
• Loại tài liệu: Luận văn thạc sĩ
• Năm xuất bản: 2018
• Địa điểm: Hà Nội

Mục lục chi tiết

• LỜI CAM ĐOAN
• LỜI CẢM ƠN
• DANH MỤC VIẾT TẮT
• DANH MỤC BẢNG BIỂU
• DANH MỤC HÌNH
• LỜI MỞ ĐẦU
• 1. CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ CƠ SỞ LÝ THUYẾT CHUNG VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO TÍN DỤNG
• 1.1. Tổng quan tình hình nghiên cứu
• 1.2. Cơ sở lý thuyết về hoạt động kinh doanh tín dụng của Ngân hàng, quản trị rủi ro tín dụng trong ngân hàng
• 1.2.1. Đặc thù hoạt động tín dụng của ngân hàng thương mại
• 1.2.2. Rủi ro tín dụng trong hoạt động của ngân hàng thương mại
• 1.2.3. Sơ lược về quản trị rủi ro tín dụng theo mô hình ERM
• 1.3. Kinh nghiệm quản trị rủi pro theo phương pháp ERM trên thế giới
• 1.3.1. Kinh nghiệm từ ngân hàng Citibank
• 1.3.2. Kinh nghiệm từ tập đoàn ngân hàng ING
• 1.3.3. Kinh nghiệm quản trị rủi ro theo mô hình ERM của các NHTM ở Hàn Quốc
• 1.4. Kinh nghiệm từ các NHTM trong nước
• 1.5. Bài học rút ra từ kinh nghiệm quản trị rủi ro tín dụng của cá ngân hàng thương mại
• 2. CHƯƠNG 2: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
• 2.1. Phương pháp nghiên cứu
• 2.2. Phương pháp thu thập thông tin
• 2.3. Phương pháp tổng hợp thông tin
• 2.4. Phương pháp phân tích
• 2.4.1. Phương pháp thống kê mô tả
• 2.4.2. Phương pháp so sánh
• 3. CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG QUẢN TRỊ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG THEO MÔ HÌNH ERM
• 3.1. Giới thiệu tổng quan về cơ cấu tổ chức, định hướng phát triển và đối tượng khách hàng của Ngân hàng thương mại Cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng
• 3.1.1. Giới thiệu tổng quan về Ngân hàng Thương mại cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng
• 3.1.2. Giới thiệu cơ cấu tổ chức của VPBank
• 3.1.3. Tầm nhìn – sứ mệnh – định hướng phát triển và Giá trị cốt lõi của VPBank Việt Nam
• 3.1.4. Các lĩnh vực hoạt động
• 3.1.5. Tình hình hoạt động của Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng
• 3.2. Thực trạng quản trị rủi ro tín dụng tại ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng
• 3.2.1. Sơ lược về hoạt động tín dụng tại ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng
• 3.2.2. Thực trạng về quản trị rủi ro tín dụng tại Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng theo mô hình ERM
• 3.3. Đánh giá áp dụng quản trị rủi ro tín dụng tại VPBank theo mô hình ERM
• 3.3.1. Nhận diện rủi ro
• 3.3.2. Đo lường rủi ro và phân tích rủi ro
• 3.3.3. Đánh giá tác động của rủi ro
• 3.3.4. Xử lý và tài trợ rủi ro
• 3.3.5. Đánh giá kết quả thực hiện quản trị rủi ro theo mô hình ERM tại VPBank
• 4. CHƯƠNG 4: ĐỀ XUẤT GIẢI PHÁP TĂNG CƯỜNG HIỆU QUẢ QUẢN TRỊ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG
• 4.1. Mục tiêu và phương hướng phát triển tại Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng
• 4.1.1. Định hướng khu vực ngân hàng đến năm 2020
• 4.1.2. Quan điểm, định hướng phát triển của Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng
• 4.1.3. Định hướng về công tác quản trị rủi ro tín dụng của Ngân hàng thương mại Cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng
• 4.2. Một số giải pháp nâng cao hiệu quả quản trị rủi ro tín dụng tại Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng
• 4.2.1. Nhóm giải pháp phòng ngừa rủi ro tín dụng
• 4.2.2. Giải pháp xử lý nợ có vấn đề, nợ khó đòi đang tồn đọng và xử lý tổn thất tín dụng
• 4.2.3. Nâng cao chất lượng của hệ thống thông tin tín dụng
• 4.2.4. Các giải pháp về nguồn nhân lực trong công tác quản trị rủi ro tín dụng
• 4.3. Một số kiến nghị
• 4.3.1. Đối với Nhà nước
• 4.3.2. Đối với Ngân hàng Nhà nước
• TÀI LIỆU THAM KHẢO

Tóm tắt

I. Khám phá luận văn quản trị rủi ro tín dụng VPBank 2018

Luận văn thạc sĩ "Quản trị rủi ro tín dụng tại Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng – VPBank" của tác giả Mai Anh Tú (2018) là một công trình nghiên cứu chuyên sâu, cung cấp cái nhìn toàn diện về thực trạng và giải pháp cho một trong những thách thức lớn nhất của ngành ngân hàng. Bối cảnh nghiên cứu được đặt ra khi VPBank đang trong giai đoạn tăng trưởng tín dụng bùng nổ, đặc biệt ở mảng cho vay tiêu dùng thông qua FE Credit. Tốc độ phát triển nhanh chóng này dù mang lại lợi nhuận ấn tượng nhưng cũng tiềm ẩn những nguy cơ về tổn thất tín dụng và gia tăng tỷ lệ nợ xấu (NPL). Nghiên cứu này không chỉ hệ thống hóa cơ sở lý luận về rủi ro tín dụng mà còn đi sâu vào việc áp dụng các mô hình quản trị hiện đại như ERM (Enterprise Risk Management). Mục tiêu chính của luận văn là phân tích thực trạng, chỉ ra những hạn chế còn tồn đọng và đề xuất các giải pháp khả thi nhằm nâng cao hiệu quả quản lý rủi ro tín dụng tại VPBank. Luận văn sử dụng phương pháp phân tích dữ liệu thứ cấp từ báo cáo tài chính VPBank giai đoạn 2012-2017, kết hợp với các lý thuyết nền tảng và kinh nghiệm quốc tế. Đây là nguồn tài liệu tham khảo giá trị cho các nhà quản lý, chuyên viên tín dụng và sinh viên ngành tài chính – ngân hàng.

1.1. Tổng quan cơ sở lý luận về rủi ro tín dụng ngân hàng

Luận văn đã hệ thống hóa một cách bài bản các khái niệm cốt lõi. Rủi ro tín dụng được định nghĩa là rủi ro phát sinh khi người vay không thực hiện được nghĩa vụ trả nợ, gây thiệt hại tài chính cho ngân hàng. Nghiên cứu nhấn mạnh tín dụng là hoạt động mang lại nguồn thu nhập chính nhưng cũng là mảng chứa đựng rủi ro lớn nhất. Tác giả đã phân loại rủi ro dựa trên nhiều tiêu chí: nguyên nhân (rủi ro đạo đức, lựa chọn đối nghịch), mức độ tổn thất (rủi ro đọng vốn, mất vốn), và tính tổng thể (rủi ro giao dịch, rủi ro danh mục). Đặc biệt, luận văn làm rõ các nguyên nhân dẫn đến rủi ro từ ba phía: ngân hàng (chính sách tín dụng lỏng lẻo, năng lực thẩm định tín dụng yếu), khách hàng (sử dụng vốn sai mục đích, cố ý lừa đảo), và các yếu tố khách quan (biến động kinh tế, môi trường pháp lý). Đây là nền tảng lý thuyết vững chắc để phân tích thực trạng nợ xấu tại ngân hàng thương mại.

1.2. Giới thiệu mô hình quản trị rủi ro doanh nghiệp ERM

Một điểm sáng của luận văn là việc giới thiệu và phân tích mô hình Quản trị Rủi ro Doanh nghiệp (ERM) như một hướng tiếp cận hiện đại. Khác với phương pháp truyền thống xử lý rủi ro một cách riêng lẻ, ERM là một quy trình tích hợp, bao trùm toàn bộ hoạt động của tổ chức. ERM xem xét rủi ro trong một danh mục tổng thể, cho phép ngân hàng nhận diện, đánh giá và ứng phó một cách có hệ thống. Luận văn trích dẫn định nghĩa của Casualty Actuarial Society, mô tả ERM là “một quá trình quản trị rủi ro, trong đó doanh nghiệp kiểm soát, quản lý tất cả các nguồn lực... với mục đích gia tăng giá trị”. Quy trình ERM bao gồm các bước: xác định bối cảnh, nhận diện rủi ro, phân tích, đánh giá, xử lý và giám sát. Việc áp dụng ERM giúp biến rủi ro thành cơ hội, tối ưu hóa khẩu vị rủi ro và đảm bảo an toàn vốn (CAR).

II. Thực trạng nợ xấu và thách thức quản trị rủi ro tại VPBank

Chương 3 của luận văn tập trung phân tích sâu sắc thực trạng hoạt động kinh doanh và công tác kiểm soát rủi ro tín dụng tại VPBank giai đoạn 2015-2017. Giai đoạn này chứng kiến sự tăng trưởng vượt bậc của ngân hàng, với tổng tài sản và dư nợ tín dụng liên tục mở rộng. Động lực chính đến từ việc đẩy mạnh hoạt động cho vay khách hàng cá nhân và cho vay doanh nghiệp SME, đặc biệt là sự bùng nổ của công ty tài chính tiêu dùng FE Credit. Tuy nhiên, mặt trái của tăng trưởng nóng là áp lực ngày càng lớn lên hệ thống quản trị rủi ro. Tác giả chỉ ra rằng, dù VPBank đã có những cải tiến trong quy trình cấp tín dụng, tỷ lệ nợ xấu VPBank vẫn có xu hướng tăng, chủ yếu đến từ phân khúc cho vay tín chấp tiêu dùng. Theo Bảng 3.6 của luận văn, tỷ lệ nợ xấu của VPBank có thời điểm cao hơn so với mức bình quân của hệ thống. Những thách thức chính được nhận diện bao gồm: áp lực đạt chỉ tiêu kinh doanh có thể dẫn đến nới lỏng điều kiện thẩm định, hệ thống thông tin tín dụng chưa hoàn toàn theo kịp tốc độ phát triển, và rủi ro đạo đức từ cả phía nhân viên và khách hàng. Đây là những vấn đề cốt lõi đòi hỏi một chiến lược phòng ngừa rủi ro tín dụng toàn diện và hiệu quả hơn.

2.1. Phân tích số liệu nợ xấu VPBank giai đoạn 2015 2017

Luận văn cung cấp các số liệu cụ thể để minh chứng cho những nhận định về rủi ro. Dựa trên báo cáo tài chính VPBank đã được kiểm toán, dư nợ cấp tín dụng tăng từ 131.673 tỷ đồng (2015) lên hơn 216.666 tỷ đồng vào cuối năm 2017. Song song đó, tỷ lệ nợ xấu (NPL) cũng biến động đáng kể. Mặc dù ngân hàng luôn nỗ lực kiểm soát dưới ngưỡng quy định của NHNN, nhưng áp lực từ các khoản vay tiêu dùng có rủi ro cao là không thể phủ nhận. Tác giả nhấn mạnh rằng một phần lớn nợ xấu VPBank có nguồn gốc từ FE Credit, nơi có khẩu vị rủi ro cao hơn đáng kể so với ngân hàng mẹ. Phân tích này cho thấy sự cần thiết phải có một cơ chế giám sát và hạn chế rủi ro tín dụng chặt chẽ hơn, đặc biệt đối với các công ty con hoạt động trong lĩnh vực rủi ro cao.

2.2. Những hạn chế trong quy trình cấp tín dụng hiện tại

Nghiên cứu chỉ ra một số điểm còn tồn tại trong quy trình cấp tín dụng của VPBank. Mặc dù đã áp dụng hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ, nhưng việc thu thập và xác minh thông tin đầu vào đôi khi còn gặp khó khăn, đặc biệt với phân khúc khách hàng cá nhân và doanh nghiệp siêu nhỏ. Áp lực cạnh tranh và mục tiêu tăng trưởng có thể khiến khâu thẩm định tín dụng bị đẩy nhanh, dẫn đến bỏ sót các dấu hiệu rủi ro tiềm ẩn. Bên cạnh đó, công tác giám sát sau cho vay chưa được thực hiện một cách triệt để ở mọi khoản vay, làm giảm khả năng phát hiện sớm các dấu hiệu suy giảm khả năng trả nợ của khách hàng. Những hạn chế này tạo ra kẽ hở cho tổn thất tín dụng phát sinh, đòi hỏi ngân hàng phải liên tục cải tiến quy trình và nâng cao năng lực của đội ngũ nhân sự.

III. Phương pháp tăng cường quản lý rủi ro tín dụng theo ERM

Để giải quyết các thách thức hiện hữu, luận văn đề xuất một lộ trình toàn diện nhằm tăng cường hiệu quả quản lý rủi ro tín dụng tại VPBank, với trọng tâm là áp dụng triệt để mô hình ERM. Cách tiếp cận này đòi hỏi sự thay đổi từ tư duy quản trị cục bộ sang một cái nhìn tổng thể, liên kết. Thay vì chỉ tập trung vào việc xử lý nợ xấu VPBank đã phát sinh, mô hình ERM hướng tới việc xây dựng các lớp phòng vệ vững chắc ngay từ đầu. Cụ thể, ngân hàng cần thiết lập một khung quản trị rủi ro rõ ràng, trong đó khẩu vị rủi ro được xác định và truyền thông nhất quán từ Hội đồng quản trị xuống các cấp thực thi. Quá trình này bao gồm việc nhận diện tất cả các rủi ro tiềm ẩn trong danh mục cho vay, từ cho vay doanh nghiệp SME đến cho vay tiêu dùng. Sau đó, các mô hình đo lường rủi ro tín dụng hiện đại cần được áp dụng để lượng hóa tác động tiềm tàng. Luận văn nhấn mạnh tầm quan trọng của việc tích hợp quản trị rủi ro vào chiến lược kinh doanh, đảm bảo mọi quyết định cấp tín dụng đều cân bằng giữa lợi nhuận và mức độ rủi ro chấp nhận được.

3.1. Xây dựng chính sách tín dụng VPBank dựa trên khẩu vị rủi ro

Giải pháp đầu tiên và quan trọng nhất là phải hoàn thiện chính sách tín dụng VPBank sao cho phù hợp với chiến lược kinh doanh và khẩu vị rủi ro đã được xác định. Chính sách này cần quy định rõ ràng các tiêu chí lựa chọn khách hàng, các ngành nghề ưu tiên hoặc hạn chế cho vay, giới hạn cấp tín dụng cho từng đối tượng, và các yêu cầu về tài sản bảo đảm. Việc xây dựng một chính sách minh bạch, nhất quán sẽ là kim chỉ nam cho toàn bộ hoạt động của cán bộ tín dụng, giúp hạn chế rủi ro tín dụng ngay từ khâu đầu vào. Đặc biệt, chính sách cần được rà soát và cập nhật định kỳ để phản ứng kịp thời với những thay đổi của môi trường kinh doanh và diễn biến thị trường.

3.2. Tối ưu hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ và thẩm định

Nâng cao chất lượng hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ là giải pháp then chốt. Luận văn đề xuất VPBank cần tiếp tục đầu tư vào công nghệ và phân tích dữ liệu lớn (Big Data) để cải tiến các mô hình chấm điểm. Hệ thống cần có khả năng phân tích đa chiều, không chỉ dựa vào các chỉ tiêu tài chính truyền thống mà còn kết hợp các yếu tố phi tài chính như chất lượng quản trị, uy tín ngành, và lịch sử giao dịch. Đồng thời, quy trình thẩm định tín dụng phải được chuẩn hóa và độc lập, tách bạch rõ ràng giữa bộ phận kinh doanh (quan hệ khách hàng) và bộ phận thẩm định, phê duyệt rủi ro. Điều này giúp đảm bảo các quyết định cho vay được đưa ra một cách khách quan, giảm thiểu rủi ro đạo đức và xung đột lợi ích.

IV. Bí quyết kiểm soát rủi ro tín dụng theo tiêu chuẩn Basel II

Bên cạnh việc triển khai ERM, luận văn đặc biệt nhấn mạnh tầm quan trọng của việc tuân thủ các chuẩn mực quốc tế, cụ thể là Basel II và tiến tới Basel III. VPBank là một trong những ngân hàng được lựa chọn thí điểm áp dụng Basel II, đây vừa là thách thức vừa là cơ hội lớn để nâng tầm hệ thống quản trị rủi ro. Việc áp dụng thành công Basel II không chỉ giúp ngân hàng kiểm soát rủi ro tín dụng hiệu quả hơn mà còn nâng cao uy tín và khả năng tiếp cận nguồn vốn quốc tế. Luận văn phân tích ba trụ cột chính của Basel II và gợi ý cách VPBank có thể triển khai. Trụ cột thứ nhất yêu cầu tính toán vốn tự có một cách chính xác hơn, gắn liền với mức độ rủi ro của tài sản, đặc biệt là rủi ro tín dụng. Trụ cột thứ hai tập trung vào việc tăng cường giám sát của ngân hàng và cơ quan quản lý. Trụ cột thứ ba đề cao tính minh bạch thị trường thông qua việc công bố thông tin đầy đủ. Để đáp ứng các yêu cầu này, VPBank cần xây dựng hệ thống dữ liệu vững chắc, các mô hình đo lường rủi ro tín dụng tiên tiến và một văn hóa rủi ro mạnh mẽ trong toàn tổ chức.

4.1. Tăng cường năng lực dự phòng rủi ro tín dụng theo chuẩn mực

Một yêu cầu cốt lõi của Basel II là phải tính toán và duy trì tỷ lệ an toàn vốn (CAR) ở mức hợp lý. Điều này đòi hỏi ngân hàng phải có khả năng lượng hóa rủi ro một cách chính xác để phân bổ vốn hiệu quả. Luận văn đề xuất VPBank cần tăng cường công tác trích lập dự phòng rủi ro tín dụng. Việc trích lập dự phòng không chỉ là tuân thủ quy định mà còn là một công cụ quản trị, giúp ngân hàng có bộ đệm tài chính vững chắc để hấp thụ các tổn thất tín dụng bất ngờ. Việc phân loại nợ và trích lập dự phòng cần được thực hiện một cách nghiêm ngặt, minh bạch và phù hợp với thông lệ quốc tế, thay vì chỉ dựa trên các quy định tối thiểu của trong nước.

4.2. Nâng cao chất lượng nguồn nhân lực trong công tác quản trị rủi ro

Con người là yếu tố quyết định sự thành công của bất kỳ hệ thống quản trị nào. Luận văn đề xuất các giải pháp về nguồn nhân lực. VPBank cần đầu tư vào việc đào tạo, nâng cao trình độ chuyên môn cho đội ngũ cán bộ làm công tác quản lý rủi ro tín dụng. Các chương trình đào tạo cần cập nhật kiến thức về các mô hình định lượng, chuẩn mực Basel, và các kỹ năng phân tích, nhận diện rủi ro hiện đại. Bên cạnh đó, cần xây dựng một cơ chế lương thưởng, đãi ngộ hợp lý, gắn kết quả hoạt động của cá nhân và bộ phận với hiệu quả quản trị rủi ro, không chỉ dựa trên chỉ tiêu tăng trưởng tín dụng. Điều này sẽ khuyến khích văn hóa làm việc cẩn trọng và có trách nhiệm, góp phần phòng ngừa rủi ro tín dụng một cách bền vững.

Nội dung chính

Tổng quan nghiên cứu

Hoạt động tín dụng đóng vai trò huyết mạch trong hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam khi đóng góp hơn 75% vào tổng thu nhập của toàn ngành. Theo số liệu từ Ngân hàng Nhà nước, tốc độ tăng trưởng tín dụng toàn hệ thống năm 2017 đạt xấp xỉ 19%, trong khi tỷ lệ nợ xấu được kiểm soát ở mức 2,34%. Trong bối cảnh đó, Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank) đã ghi nhận bước tăng trưởng vượt bậc với tổng dư nợ cho vay đạt 181.000 tỷ đồng vào quý 3 năm 2017, mang lại mức lợi nhuận trước thuế ấn tượng 8.130 tỷ đồng cho cả năm 2017, tăng trưởng 64,94% so với năm 2016. Tuy nhiên, việc đẩy mạnh các phân khúc có biên lợi nhuận cao như tín dụng tiêu dùng tín chấp thông qua công ty con FE Credit (chiếm khoảng 53% thị phần toàn quốc) đã khiến tỷ lệ nợ xấu gia tăng lên mức 1,06%, đặt ra yêu cầu cấp thiết về an toàn vốn.

Vấn đề nghiên cứu trọng tâm của luận văn là giải quyết bài toán cân bằng giữa tăng trưởng quy mô tín dụng nhanh và kiểm soát chất lượng tài sản an toàn, bền vững. Mục tiêu nghiên cứu cụ thể bao gồm: hệ thống hóa cơ sở lý luận về quản trị rủi ro tín dụng hiện đại; phân tích thực trạng quản trị rủi ro tại VPBank thông qua mô hình Quản trị rủi ro doanh nghiệp (ERM); và đề xuất hệ thống giải pháp nâng cao hiệu quả kiểm soát rủi ro. Phạm vi nghiên cứu tập trung vào toàn bộ hoạt động cấp tín dụng của VPBank trong giai đoạn chuyển đổi bản lề từ năm 2012 đến năm 2017, đồng thời định hướng giải pháp phát triển đến năm 2022. Ý nghĩa thực tiễn của công trình thể hiện qua việc nâng cao hệ số an toàn vốn (CAR) theo chuẩn mực Basel II, duy trì tỷ lệ nợ xấu dưới ngưỡng 3% và tối đa hóa giá trị dài hạn cho tổ chức.

Cơ sở lý thuyết và phương pháp nghiên cứu

Khung lý thuyết áp dụng

Luận văn vận dụng lý thuyết Quản trị rủi ro doanh nghiệp (Enterprise Risk Management - ERM) do tổ chức COSO và Hiệp hội Định phí Bảo hiểm Phi nhân thọ (Casualty Actuarial Society) xây dựng, kết hợp cùng khung chuẩn mực an toàn vốn của Hiệp ước Basel II với 3 trụ cột cốt lõi: yêu cầu vốn tối thiểu, quy trình rà soát giám sát và kỷ luật thị trường. Theo các nghiên cứu kinh điển của Pyle (1999) và Ủy ban Basel (2001), rủi ro tín dụng chiếm tỷ trọng lớn nhất trong tổng rủi ro hoạt động của ngân hàng thương mại. Nghiên cứu của Kawamoto (2001) và D'Arcy (2001) khẳng định ERM giúp chuyển dịch tư duy từ xử lý rủi ro đơn lẻ sang quản trị tích hợp 3 chiều: phân rã rủi ro, đánh giá tác động và thực thi chiến lược ứng phó tổng thể.

Khung lý thuyết của đề tài tích hợp 5 khái niệm chuyên ngành then chốt:

• Rủi ro tín dụng: Khả năng tổn thất tài chính khi người vay không thực hiện đầy đủ nghĩa vụ trả nợ gốc và lãi theo cam kết.
• Khẩu vị rủi ro (Risk Appetite): Mức độ rủi ro tối đa mà ngân hàng sẵn sàng chấp nhận để hiện thực hóa mục tiêu kinh doanh.
• Mô hình 3 tuyến phòng thủ: Cơ chế phân định trách nhiệm độc lập gồm tuyến 1 (các đơn vị kinh doanh), tuyến 2 (khối quản lý rủi ro và tuân thủ) và tuyến 3 (khối kiểm toán nội bộ).
• Mô hình định lượng rủi ro: Ứng dụng công cụ Giá trị chịu rủi ro (Value at Risk - VAR) và phương pháp KAROC/RAROC nhằm đánh giá hiệu quả vốn trên cơ sở điều chỉnh rủi ro.
• Hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ: Thang đo định lượng 10 bậc đánh giá xác suất vỡ nợ của từng khách hàng vay vốn.

Phương pháp nghiên cứu

Nghiên cứu sử dụng nguồn dữ liệu thứ cấp thu thập từ các Báo cáo tài chính hợp nhất đã kiểm toán, Báo cáo thường niên của VPBank trong chuỗi thời gian liên tục từ năm 2012 đến năm 2017, cùng hệ thống báo cáo thống kê của Ngân hàng Nhà nước và dữ liệu chuẩn mực quốc tế từ Citibank và Tập đoàn ING. Cỡ mẫu nghiên cứu bao quát toàn bộ 6 kỳ báo cáo tài chính năm của VPBank (giai đoạn 2012–2017), đồng thời đối chiếu trực tiếp với bộ dữ liệu tổng hợp của nhóm 12 ngân hàng thương mại cổ phần hàng đầu (G12) và 10 ngân hàng được chỉ định thí điểm triển khai Basel II tại Việt Nam.

Phương pháp chọn mẫu là chọn mẫu có chủ đích (purposive sampling) nhằm tập trung chuyên sâu vào một ngân hàng thương mại có tốc độ tăng trưởng quy mô bán lẻ đột phá và tiên phong ứng dụng thí điểm mô hình rủi ro tiên tiến. Phương pháp phân tích dữ liệu chủ đạo bao gồm phương pháp thống kê mô tả (descriptive statistics) và phương pháp so sánh đối chiếu (comparative analysis) trên phần mềm bảng tính Excel. Lý do lựa chọn phương pháp này là nhằm phản ánh trung thực biến động của các chỉ tiêu tuyệt đối và tương đối (tăng trưởng dư nợ, cơ cấu nợ xấu, tỷ lệ trích lập dự phòng), giúp lượng hóa chính xác hiệu quả vận hành của mô hình ERM trong việc kiểm soát rủi ro tín dụng tại ngân hàng.

Kết quả nghiên cứu và thảo luận

Những phát hiện chính

Thứ nhất, quy mô tín dụng của VPBank đạt tốc độ tăng trưởng đột phá trong giai đoạn 2015–2017. Hoạt động cho vay khách hàng tăng từ 116.519 tỷ đồng năm 2015 lên 142.235 tỷ đồng năm 2016 (tăng 22,07%) và đạt 179.073 tỷ đồng vào năm 2017 (tăng 25,90%). Tổng dư nợ cấp tín dụng năm 2017 đạt 163.181 tỷ đồng, tăng 23,93% so với năm 2016, trong đó cho vay các tổ chức kinh tế và cá nhân trong nước chiếm tỷ trọng áp đảo trên 99% tổng danh mục.

Thứ hai, kết quả kinh doanh bứt phá mạnh mẽ nhưng đi kèm áp lực chi phí dự phòng. Lợi nhuận trước thuế năm 2015 đạt 3.130 tỷ đồng, tăng lên 4.929 tỷ đồng năm 2016 (tăng 59,21%) và chạm mốc 8.130 tỷ đồng vào năm 2017 (tăng 64,94%). Thu nhập hoạt động thuần năm 2017 đạt 25.045 tỷ đồng, tăng 48,40% so với năm 2016.

Thứ ba, danh mục cho vay mang khẩu vị rủi ro cao khi mảng tín chấp tiêu dùng qua FE Credit chiếm khoảng 53% thị phần tài chính tiêu dùng cả nước. Tỷ lệ nợ xấu ghi nhận ở mức 1,06% tại thời điểm quý 3 năm 2017, trong đó nợ cần chú ý và nợ nhóm cao có xu hướng phát sinh nhanh ở phân khúc khách hàng cá nhân vay không có tài sản bảo đảm.

Thứ tư, ngân hàng đã bước đầu xây dựng thành công cơ cấu quản trị rủi ro tập trung theo mô hình ERM, phân định rõ ràng thẩm quyền giữa Hội đồng quản trị, Ủy ban Quản lý rủi ro và các khối tác nghiệp trực tiếp.

Thảo luận kết quả

Sự bứt phá lợi nhuận của VPBank trong giai đoạn 2015–2017 khẳng định tính đúng đắn của chiến lược tập trung vào phân khúc bán lẻ, khách hàng cá nhân và doanh nghiệp vừa và nhỏ (SME). Tuy nhiên, đặc thù cho vay tín chấp tiêu dùng quy mô nhỏ nhưng biên lãi thuần cao khiến xác suất vỡ nợ (PD) luôn ở mức nhạy cảm. So sánh với mức tăng trưởng tín dụng 19% và tỷ lệ nợ xấu 2,34% bình quân toàn ngành năm 2017, VPBank có tốc độ tăng trưởng tín dụng cao hơn 4,93% nhưng vẫn kiểm soát tỷ lệ nợ xấu ở mức thấp hơn trung bình ngành nhờ đẩy mạnh trích lập dự phòng và cải tiến khâu thu hồi nợ sớm.

Dữ liệu nghiên cứu được trình bày trực quan thông qua biểu đồ kết hợp (Combo chart), trong đó các cột thể hiện tốc độ tăng trưởng quy mô dư nợ cho vay và đường biểu diễn xu hướng biến động của tỷ lệ nợ xấu qua các năm 2015, 2016 và 2017. Đồng thời, cấu trúc rủi ro được tổng hợp qua bảng ma trận rủi ro (Risk Matrix) liên kết giữa xác suất vỡ nợ và tỷ lệ tổn thất thực tế. Kết quả thảo luận chỉ ra rằng việc áp dụng ERM kết hợp các tiêu chuẩn Basel II giúp VPBank nhận diện rủi ro sớm từ gốc, thay vì chỉ tập trung xử lý thụ động các khoản nợ xấu đã phát sinh.

Đề xuất và khuyến nghị

Nhằm nâng cao hiệu quả quản trị rủi ro tín dụng theo mô hình ERM và hoàn thiện chuẩn mực Basel II trong giai đoạn 2018–2022, tác giả đề xuất 4 nhóm giải pháp trọng tâm:

• Hoàn thiện hệ thống nhận diện và đo lường rủi ro định lượng: Khối Quản trị rủi ro cần chủ trì nâng cấp hệ thống chấm điểm và xếp hạng tín dụng nội bộ tự động, ứng dụng phương pháp Giá trị chịu rủi ro (VAR) vào từng danh mục cho vay. Target metric: Nâng độ chính xác phân loại rủi ro khách hàng lên trên 95% và giảm tỷ lệ sai sót định giá tài sản xuống dưới 2%. Timeline: Hoàn thành trong giai đoạn 2018–2020.
• Tái cấu trúc và kiểm soát hạn mức danh mục tín dụng tiêu dùng: Hội đồng Quản trị và Ban Điều hành cần thiết lập trần hạn mức giải ngân tín chấp đối với các nhóm khách hàng có độ nhạy cảm cao, đồng thời đa dạng hóa danh mục sang khách hàng SME có tài sản bảo đảm. Target metric: Duy trì tỷ lệ nợ xấu toàn hệ thống dưới 2,5%, khống chế nợ nhóm 3 đến nhóm 5 của mảng tiêu dùng dưới 4%. Timeline: Thực hiện liên tục từ năm 2018 đến năm 2021.
• Nâng cấp hạ tầng công nghệ thông tin và tích hợp dữ liệu Core Banking: Khối Công nghệ thông tin và Trung tâm Quản trị dữ liệu cần đẩy mạnh khai thác Big Data và đồng bộ hóa dữ liệu giao dịch về sổ cái tổng hợp (General Ledger). Target metric: Tự động hóa 85% quy trình cảnh báo rủi ro sớm và rút ngắn 50% thời gian xử lý hồ sơ thẩm định. Timeline: Giai đoạn 2018–2020.
• Nâng cao chất lượng nguồn nhân lực và củng cố văn hóa rủi ro: Khối Quản trị nguồn nhân lực phối hợp cùng Khối Kiểm toán nội bộ tăng cường đào tạo nghiệp vụ thẩm định chuyên sâu và kiểm soát đạo đức nghề nghiệp theo mô hình 3 tuyến phòng thủ. Target metric: 100% cán bộ tín dụng đạt chứng chỉ nghiệp vụ rủi ro định kỳ và triệt tiêu hoàn toàn các sai phạm cố ý. Timeline: Thực hiện định kỳ hàng năm đến năm 2022.

Đối tượng nên tham khảo luận văn

Luận văn mang lại giá trị tham khảo thiết thực cho 4 nhóm đối tượng chính:

• Ban lãnh đạo, Giám đốc Quản lý rủi ro (CRO) và chuyên viên thẩm định tại các ngân hàng thương mại: Tiếp cận khung hướng dẫn triển khai mô hình ERM thực tế, giúp tối ưu hóa quy trình cấp tín dụng và giảm thiểu tỷ lệ tổn thất cho vay xuống dưới 1,5%.
• Các chuyên gia phân tích tài chính và nhà đầu tư chứng khoán: Khai thác phương pháp phân tích chất lượng tài sản, đánh giá năng lực sinh lời và rủi ro tiềm ẩn của mã cổ phiếu VPB sau khi ngân hàng niêm yết 1,5 tỷ cổ phiếu trên sàn HOSE với vốn điều lệ trên 15.000 tỷ đồng.
• Cơ quan thanh tra, giám sát của Ngân hàng Nhà nước: Tham khảo dữ liệu thực chứng từ quá trình thí điểm Basel II tại ngân hàng thương mại cổ phần để hoàn thiện các văn bản pháp quy như Thông tư 41/2016/TT-NHNN và khung giám sát rủi ro vĩ mô.
• Giảng viên, học viên cao học và nghiên cứu sinh chuyên ngành Tài chính - Ngân hàng: Sử dụng làm tài liệu tham khảo chuẩn mực về phương pháp nghiên cứu tình huống điển hình (case study), phân tích thống kê định lượng và mô hình hóa quản trị rủi ro hiện đại.

Câu hỏi thường gặp

Mô hình ERM có điểm gì khác biệt so với mô hình quản trị rủi ro tín dụng truyền thống? Mô hình truyền thống xử lý rủi ro tín dụng một cách phân tán, độc lập và mang tính thụ động sau khi nợ xấu phát sinh. Ngược lại, mô hình ERM quản trị tích hợp 3 chiều trên toàn hệ thống, gắn kết rủi ro với khẩu vị rủi ro và chiến lược kinh doanh. Điều này giúp VPBank quản lý hiệu quả danh mục tín dụng trên 181.000 tỷ đồng và tối ưu hóa chi phí vốn.

Tỷ lệ nợ xấu của VPBank trong giai đoạn 2015–2017 chịu tác động lớn nhất từ mảng hoạt động nào? Tỷ lệ nợ xấu chịu ảnh hưởng lớn nhất từ mảng cho vay tiêu dùng tín chấp của công ty con FE Credit, đơn vị chiếm khoảng 53% thị phần toàn quốc. Dù mảng này đóng góp lớn vào mức lợi nhuận 8.130 tỷ đồng năm 2017, đặc tính không có tài sản bảo đảm đã làm tỷ lệ nợ xấu chạm mức 1,06%.

Ba trụ cột của Hiệp ước Basel II được VPBank tích hợp vào hệ thống quản trị như thế nào? Là một trong 10 ngân hàng đầu tiên tại Việt Nam thí điểm Basel II, VPBank đã tích hợp 3 trụ cột: duy trì tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu trên 8% (Trụ cột 1), xây dựng quy trình rà soát giám sát nội bộ độc lập (Trụ cột 2) và thực hiện công khai minh bạch thông tin tài chính theo kỷ luật thị trường (Trụ cột 3).

Nguồn dữ liệu và công cụ phân tích trong luận văn được thực hiện ra sao? Luận văn thu thập chuỗi dữ liệu thứ cấp liên tục từ báo cáo tài chính kiểm toán giai đoạn 2012–2017 của VPBank với quy mô tổng tài sản tăng trưởng trên 21% mỗi năm. Tác giả ứng dụng phần mềm Excel để thực hiện phương pháp thống kê mô tả và so sánh chuỗi thời gian nhằm bảo đảm tính chính xác và khách quan.

Luận văn đề xuất giải pháp công nghệ trọng tâm nào để kiểm soát rủi ro cho vay cá nhân? Luận văn khuyến nghị ngân hàng đầu tư nâng cấp hệ thống Core Banking và ứng dụng Big Data nhằm tự động hóa 85% khâu chấm điểm tín dụng. Hệ thống tự động này giúp nhận diện sớm các dấu hiệu quá hạn của hơn 100.000 khách hàng vay vốn theo thời gian thực để kích hoạt quy trình xử lý nợ sớm.

Kết luận

• Hệ thống hóa toàn diện cơ sở lý luận về quản trị rủi ro tín dụng hiện đại theo chuẩn mực ERM và Basel II.
• Phân tích chi tiết thực trạng tăng trưởng tín dụng vượt bậc tại VPBank giai đoạn 2015–2017 với mức cho vay tăng 25,90% và lợi nhuận đạt 8.130 tỷ đồng.
• Đánh giá khách quan mô hình 3 tuyến phòng thủ và tác động của mảng tài chính tiêu dùng đối với tỷ lệ nợ xấu 1,06%.
• Kiểm chứng thực nghiệm việc áp dụng thí điểm 3 trụ cột Basel II tại một ngân hàng thương mại cổ phần quy mô lớn.
• Đề xuất 4 nhóm giải pháp chiến lược đồng bộ về công nghệ, cơ cấu danh mục, hạ tầng dữ liệu và phát triển nguồn nhân lực.

Đóng góp chính của luận văn là xây dựng mô hình tham chiếu thực tiễn về ứng dụng ERM trong quản trị rủi ro tín dụng, giúp thu hẹp khoảng cách giữa lý thuyết quốc tế và thực tế hoạt động ngân hàng tại Việt Nam. Để duy trì tốc độ phát triển an toàn trong giai đoạn 2018–2022, VPBank cần đẩy nhanh tiến độ tự động hóa cảnh báo rủi ro và củng cố văn hóa tuân thủ nội bộ. Quý bạn đọc, nhà nghiên cứu và các nhà quản trị ngân hàng quan tâm có thể tra cứu toàn văn luận văn tại thư viện Trường Đại học Kinh tế – Đại học Quốc gia Hà Nội để khai thác nguồn tài liệu học thuật giá trị này.

Trích đoạn nội dung tài liệu

Chương 1: Tổng quan tình hình nghiên cứu và cơ sở lý thuyết chung về quản trị rủi ro tín dụng. Chương 2: Phương pháp nghiên cứu. Chương 3: Đánh giá thực trạng hoạt động quản trị rủi ro tín dụng tại Ngân Hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng VPBank Chương 4: Đề xuất giải pháp hoàn thiện quản trị rủi ro tín dụng tại Ngân Hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng VPBank. Kết luận 4 TIEU LUAN MOI download : [e-mail] CHƢƠNG 1: TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ CƠ SỞ LÝ THUYẾT CHUNG VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO TÍN DỤNG 1.

Tổng quan tình hình nghiên cứu Quản trị rủi ro tín dụng là vấn đề được nghiên cứu và quan tâm hàng đầu tại hệ thống Ngân hàng, tài chính trên toàn thế giới, đặc biệt tại các quốc gia đang phát triển. Những quốc gia này mong muốn xây dựng được một hệ thống Ngân hàng an toàn, phòng tránh các rủi ro, đi đến phát triển bền vững để làm điểm tựa cho nền kinh tế lưu thông. Quản trị rủi ro được định hình là một quá trình xây dựng, thực thi các chính sách, chiến lươc quản trị và kinh doanh tín dụng với mục tiêu tối đa hóa lợi ích, lợi nhuận cho Ngân hàng trong phạm vi vùng rủi ro có thể chấp nhận được. Quản trị rủi ro theo đúng tiêu chuẩn bao gồm các bước cơ bản: Nhận biết rủi ro tín dụng, Đánh giá phân tích, Phương án ứng phó và Kiểm soát rủi ro.

Hiện nay, một số lượng lớn các Ngân hàng, đặc biệt là các Ngân hàng lớn tuân thủ nghiêm ngặt Hiệp ước Basel trong quản trị rủi ro tín dụng. Nghiên cứu về quản trị rủi ro ngân hàng thương mại được Pyle (1999) thực hiện với mục tiêu giải thích được sự cần thiết của nghiệp vụ này, nhấn mạnh mối quan hệ giữa quản trị rủi ro tín dụng và sự phát triển của hệ thống ngân hàng nói chung. Ủy ban Basel về giám sát ngân hàng của Ngân hàng Thanh toán Quốc tế (2001) dựa vào các nghiên cứu thực nghiệm đã chứng minh rằng rủi ro tín dụng là rủi ro đáng quan tâm và chiếm tỷ trọng lớn nhất trong rủi ro tổng thể của ngân hàng. Vì vậy quản trị rủi ro tín dụng theo đúng tiêu chuẩn chung sẽ đem lại sự ổn định cho hệ thống ngân hàng.

Trụ cột tiêu chuẩn của Basel II là các yêu cầu về dự trữ bắt buộc, tăng cường giám sát, kỷ luật thị trường và tinh hình hệ thống kinh tế, ngân hàng nói chung. Goyal (2010) áp dụng tiêu chuẩn Basel II để phân tích và đề xuất phương án đối với 5 TIEU LUAN MOI download : [e-mail] hệ thống Ngân hàng Ấn Độ. Trong kết quả nghiên cứu của mình, ông nhận ra các thách thức đối với Ngân hàng Ấn Độ trong việc thay thế kiểm soát nội bộ và mô hình quản lý rủi ro. Liệu rằng, kiểm soát riêng rủi ro tín dụng tách biệt hay phát triển một mô hình quản lý rủi ro chung, trong đó rủi ro tín dụng là một thành tố?.

Nghiên cứu về quản trị rủi ro tín dụng cũng đã được thực hiện rất nhiều tại Việt Nam, điển hình như nghiên cứu của Cấn Văn Lực (2016) về thách thức nội tài của hệ thống NHTM Việt Nam. Báo cáo của IDGVietnam vào năm 2013 chỉ ra rằng rủi ro của NHTM Việt Nam gắn liền với các vấn đề như tín dụng đen, chiếm dụng vốn, nợ xấu và những biến động trên thị trường. Mô hình Quản trị rủi ro “3 lớp phòng vệ” được xây dựng với các thành tố: Lớp phòng vệ 1 là các bộ phận kinh doanh, lớp phòng vệ 2 là Quản lý rủi ro và Lớp phòng vệ 3 là Kiểm toán nội bộ. Điển hình về các phương pháp quản trị rủi ro tín dụng của Ngân hàng lớn trên thế giới là mô hình Đo lường rủi ro định lượng và Tổ chức quản trị rủi ro tập trung ERM.

Các mô hình rủi ro định lượng có thể kể đến như Mô hình đo lường tín dụng nội bộ, áp dụng theo quy định của Basel II; Mô hình KAROC để tính hiệu quả của khoản vay. Phương pháp KAROC đảm bảo rằng một khoản vay chỉ được thông qua khi và chỉ khi khoản vay đem lại giá trị cho cổ đông và doanh nghiệp. Tuy nhiên, đi kèm với các phương pháp Định lượng, sự phát triển của Tổ chức quản trị rủi ro tập trung đang đem lại nhiều lợi ích và sự tối ưu cho Ngân hàng. Sự phát triển và biến động của nền kinh tế buộc các Ngân hàng phải có sự đổi mới trong quản trị, thay vì giải quyết từng bài toán đơn lẻ, họ có thể sử dụng các nguồn lực đối ứng để giải quyết các rủi ro phù hợp.

Theo Casualty Actuarial Society, ERM được định nghĩa là một quá trình quản trị rủi ro, trong đó doanh nghiệp kiểm soát, quản lý tất cả các nguồn lực của doanh nghiệp, với mục đích gia tăng giá trị ngắn hạn và dài hạn 6 TIEU LUAN MOI download : [e-mail] của các cá nhân, tổ chức có quan hệ mật thiết với doanh nghiệp (stakeholders). Điểm nổi trội của ERM đã được Kawamoto (2001) chỉ ra thông qua tính chất tạo nhóm, không đơn lẻ của phương pháp này. ERM sẽ sử dụng tổng hợp các nguồn lực đang có để giải quyết tổng hợp các rủi ro, thay vì tách chúng thành các rủi ro đơn lẻ. Rủi ro sẽ được xem như một cơ hội để tổ chức có thể kiếm được lợi nhuận chứ không chỉ là thứ cần phải loại bỏ và hạn chế.

Tại VPBank cũng như hầu hết các ngân hàng khác hiện nay, quản trị rủi ro được chia thành các loại rủi ro điển hình và có những phương pháp nhận diện, đo lường và xử lý riêng biệt như Rủi ro tín dụng, rủi ro thanh khoản, rủi ro tác nghiệp… Trong sự so sánh với cách quản trị rủi ro truyền thống phổ biến ở các ngân hàng hiện nay tại Việt Nam, quản trị theo ERM đã biến rủi ro thành một cơ hội thông qua việc điều chỉnh các nguồn lực đang có. D'Arcy (2001) cho rằng mỗi phương pháp quản trị rủi ro truyền thống đều có thời hạn và những đặc điểm riêng, mà việc xử lý từng rủi ro sẽ khiến tổ chức phải tiêu tốn nguồn lực thời gian, không phát huy hiệu quả tối đa. Trong hệ thống ngân hàng hiện nay, với kích cỡ lớn trong tổ chức, việc áp dụng phân tích quản trị rủi ro ERM đang dần trở nên cần thiết và hữu dựng hơn. ERM chịu sự chỉ đạo của Hội đồng Quản trị, chỉ phối bỏi bộ phận quản lý, điều hành trong tổ chức, thích hợp với việc lấp chiến lược và phổ biến rộng rãi.

Ngân hàng là một dạng tổ chức đối diện với đa dạng các loại hình rủi ro, ERM sẽ được thiết lập để nhận diện, đánh giá có hệ thống các tác động và khả năng xảy ra bất cứ rủi ro nào với doanh nghiệp. Bản chất ERM xuất phát từ quản trị doanh nghiệp nói chung và người nghiên cứu đang nhìn nhận Ngân hàng là một doanh nghiệp đặc thù vì có đa dạng các hoạt động kinh doanh. Ngân hàng cần được phát triển hệ thống đánh giá hiệu quả hoạt động cũng như tìm ra được mảng kinh doanh nào đang hiệu 7 TIEU LUAN MOI download : [e-mail] quả, hướng đi nào dễ đối mặt với rủi ro, hệ thống khách hàng có được vận hành tối ưu trong việc sử dụng dịch vụ không. Hiện nay, các Ngân hàng đang áp dụng hệ thống ERM để tổng hợp các thông tin tác nghiệp của Ngân hàng để lãnh đạo điều hành và ra quyết định chính xác hơn.

Hệ thống ERM hỗ trợ Ngân hàng chia các loại hình hoạt động và kinh doanh khác nhau, tuy nhiên số liệu lại được tập hợp và tập trung tại một nơi, gọi là lõi hay sổ cái tổng hợp (general ledger). Dựa vào lưu trữ của hệ thống chung, Ngân hàng sẽ xây dựng đội ngũ khai thác số liệu để hoàn thành các báo cáo, giúp nhà quản trị có cái nhìn tổng thể, trực quan để đưa ra quyết sách ứng phó kịp thời và phù hợp. Nhiều nghiên cứu tại Việt Nam cũng đã bàn về vấn đề ứng dụng ERM vào quản trị rủi ro tại NHTM Việt Nam. Thực tế một số Ngân hàng cũng đang quan tâm và dành số vốn không nhỏ để triên khai vấn đề này.

Tuy nhiên để hệ thống phát triển đồng bộ, bền vững, cần nhiều sự quan tâm, triển khai từ nhiều đối tượng ngân hàng hơn, chưa nói đến khó khăn trong vấn đề phát triển và nghiệm thu thành công. Ngân hàng là ngành chịu áp lực cạnh tranh và đào thải vô cùng lớn, trong khi đó việc ứng dụng ERM là cả một quãng đường dài. Tuy nhiên, chấp nhận khó khăn để ứng dụng ERM phức tạp hoặc dần thụt lùi so với đối thủ là lựa chọn mà các NHTM tại Việt Nam phải đối diện. Vậy nghiên cứu về hiệu quả của việc triển khai ERM tại VPBank sẽ giải quyết được những vấn đề nghiên cứu lớn nào và mức độ quan trọng, đóng góp của đề tài ra sao?.

Các nghiên cứu trước đó về ERM, đặc biệt là ở Việt Nam đều chưa mang tính bao quát cũng như tính áp dụng thực tiễn cao. Cụ thể ERM mới chỉ được nhìn nhận trên phương diện là một cách thức mà Ngân hàng có thể áp dụng giúp nâng cao hiệu quả, nhưng cụ thể ERM là gì, triển khai như thế nào, ưu, nhược điểm, tính phù hợp trong áp dụng ra sao thì cần phải nghiên cứu sâu hơn. Bên cạnh đó, ERM nên được nhìn nhận trong mối tương quan giữa nhiều phương diện, không chỉ là rủi ro, mà còn trên 8 TIEU LUAN MOI download : [e-mail] phương diện quản trị tổng thể, mục tiêu của nhà quản trị khi áp dụng ERM là gì?, giải quyết được những rủi ro nào, cách đo lường cũng như mức độ ảnh hưởng của ERM trong ngắn, trung, dài hạn. Luận văn cũng đi sâu làm rõ các nghiên cứu thực tiễn trên thế giới cũng như ở Việt Nam.

ERM không dừng lại ở việc áp dụng trong quản trị rủi ro, thậm chí nhiều nghiên cứu còn đưa ra giải thuyết ERM góp phần làm gia tăng giá trị và độ bền vững cho doanh nghiệp. Đứng trước bài toán chi phí, cơ hội, liệu các Ngân hàng ở Việt Nam có nên áp dụng ERM, vượt qua những khó khăn trong việc triển khai để đem đến giá trị mới cho doanh nghiệp không? 1. Cơ sở lý thuyết về hoạt động kinh doanh tín dụng của Ngân hàng, quản trị rủi ro tín dụng trong ngân hàng 1. Đặc thù hoạt động tín dụng của ngân hàng thương mại Hoạt động tín dụng là hoạt động sử dụng vốn quan trọng nhất, quyết định đến khả năng tồn tại và phát triển của NHTM.