Nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi của ngân hàng thương mại cổ phần tại TP.HCM

Nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi của ngân hàng thương mại cổ phần tại TP Hồ Chí Minh, cung cấp cái nhìn sâu sắc cho ngành tài chính.

• Tác giả: Nguyễn Thị Thục
• Người hướng dẫn: TS. Phạm Ngọc Toàn
• Trường học: Trường Đại học Công Nghệ TP. HCM
• Chuyên ngành: Kế toán
• Đề tài: Các nhân tố ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi của các ngân hàng thương mại cổ phần trên địa bàn TP.Hồ Chí Minh
• Loại tài liệu: Luận văn thạc sĩ
• Năm xuất bản: 2017
• Địa điểm: TP. Hồ Chí Minh

Mục lục chi tiết

• LỜI CAM ĐOAN
• 1. CHƯƠNG 1: PHẦN MỞ ĐẦU
• 1.1. LÝ DO CHỌN ĐỀ TÀI
• 1.2. MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU
• 1.2.1. Mục tiêu chung
• 1.2.2. Mục tiêu cụ thể
• 1.3. CÂU HỎI NGHIÊN CỨU
• 1.4. ĐỐI TƢỢNG NGHIÊN CỨU VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU
• 1.5. PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
• 1.6. Ý NGHĨA CỦA ĐỀ TÀI
• 1.7. KẾT CẤU ĐỀ TÀI
• 2. CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN VỀ VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU
• 2.1. CÁC NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM TRƢỚC ĐÂY
• 2.1.1. Các nghiên cứu thực nghiệm trên thế giới
• 2.1.2. Các nghiên cứu thực nghiệm ở Việt Nam
• 2.1.3. Khoảng trống nghiên cứu
• 2.2. TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI
• 2.2.1. Chức năng của Ngân hàng thương mại trong nền kinh tế
• 2.2.2. Chức năng trung gian tài chính
• 2.2.3. Chức năng trung gian thanh toán
• 2.2.4. Chức năng "tạo tiền"
• 2.2.5. Chức năng cung cấp các dịch vụ tài chính
• 2.2.6. Các hoạt động chủ yếu của NHTM
• 2.2.6.1. Hoạt động huy động vốn
• 2.2.6.2. Hoạt động cấp tín dụng
• 2.2.6.3. Hoạt động cung ứng dịch vụ thanh toán qua tài khoản
• 2.2.6.4. Hoạt động kinh doanh khác
• 2.3. TỔNG QUAN VỀ TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI
• 2.3.1. Những chỉ tiêu đo lường tỷ suất sinh lợi tại các NH thương mại
• 2.3.1.1. Tỷ lệ thu nhập trên tổng tài sản (ROA- Return On Assets)
• 2.3.1.2. Tỷ lệ thu nhập trên vốn chủ sở hữu (ROE- Return on equity)
• 2.3.1.3. Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM – Net Interest Margin)
• 2.3.1.4. Mối quan hệ giữa ROA và ROE
• 2.3.2. Các nhân tố ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi tại các NH thương mại
• 2.3.2.1. Các nhân tố môi trường kinh doanh từ bên ngoài ảnh hưởng đến ngân hàng
• 2.3.2.2. Các nhân tố môi trường kinh doanh từ bên trong ảnh hưởng đến ngân hàng
• 3. CHƯƠNG 3: PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
• 3.1. QUY TRÌNH NGHIÊN CỨU
• 3.2. GIẢ THUYẾT NGHIÊN CỨU
• 3.3. DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU
• 3.3.1. Dữ liệu quan sát
• 3.3.2. Nguyên tắc chọn dữ liệu
• 3.3.3. Dữ liệu thu thập
• 3.3.4. Phương pháp xử lý số liệu
• 3.4. PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
• 3.4.1. Phân tích thống kê mô tả
• 3.4.2. Phân tích tự tương quan
• 3.4.3. Phân tích hồi quy
• 3.4.4. Kiểm định tính thích hợp của mô hình
• 3.4.5. Kiểm định Durbin Watson về tự tương quan
• 3.4.6. Kiểm định đa cộng tuyến
• 4. CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU
• 4.1. THỰC TRẠNG VỀ TỶ SUẤT SINH LỢI
• 4.2. KẾT QUẢ KIỂM ĐỊNH MÔ HÌNH
• 4.2.1. Kết quả phân tích tự tương quan
• 4.2.2. Kết quả kiểm định các giả thuyết hồi quy
• 4.2.3. Kiểm định việc lựa chọn mô hình
• 4.2.4. Tổng hợp kết quả phân tích hồi quy theo mô hình FEM
• 4.2.5. Kiểm định các vi phạm giả thuyết của mô hình
• 4.3. KẾT QUẢ KIỂM ĐỊNH CÁC GIẢ THUYẾT NGHIÊN CỨU
• 4.4. BÀN LUẬN KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU
• 5. CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ
• 5.1. KIẾN NGHỊ GIẢI PHÁP GIA TĂNG TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA CÁC NHTMCP
• 5.1.1. Đối với các NHTMCP có hội sở chính trên địa bàn TP. Hồ Chí Minh
• 5.2. HẠN CHẾ VÀ ĐỀ XUẤT NGHIÊN CỨU THÊM
• DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO
• PHỤ LỤC

Tóm tắt

I. Tổng quan về các yếu tố ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi ngân hàng tại TP

Tỷ suất sinh lợi của các ngân hàng thương mại cổ phần tại TP.HCM là một chỉ số quan trọng phản ánh hiệu quả hoạt động của ngân hàng. Các yếu tố ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi này rất đa dạng, bao gồm cả yếu tố nội tại và yếu tố vĩ mô. Việc hiểu rõ các yếu tố này sẽ giúp các ngân hàng có chiến lược phát triển bền vững hơn.

1.1. Các yếu tố nội tại ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi

Các yếu tố nội tại như quy mô ngân hàng, hiệu quả hoạt động và chất lượng tài sản có tác động lớn đến tỷ suất sinh lợi. Ngân hàng có quy mô lớn thường có khả năng cạnh tranh tốt hơn và giảm chi phí hoạt động.

1.2. Các yếu tố vĩ mô tác động đến ngân hàng

Các yếu tố như lãi suất, lạm phát và tốc độ tăng trưởng GDP cũng ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi. Khi lãi suất tăng, chi phí vay mượn của ngân hàng cũng tăng, ảnh hưởng đến lợi nhuận.

II. Vấn đề và thách thức trong việc nâng cao tỷ suất sinh lợi ngân hàng

Trong bối cảnh cạnh tranh ngày càng gia tăng, các ngân hàng thương mại cổ phần tại TP.HCM phải đối mặt với nhiều thách thức. Việc nâng cao tỷ suất sinh lợi không chỉ là mục tiêu mà còn là yêu cầu sống còn để tồn tại và phát triển.

2.1. Cạnh tranh từ ngân hàng nước ngoài

Sự xuất hiện của các ngân hàng nước ngoài với công nghệ tiên tiến đã tạo ra áp lực lớn cho các ngân hàng trong nước. Điều này đòi hỏi các ngân hàng phải cải thiện chất lượng dịch vụ và sản phẩm.

2.2. Quản lý rủi ro tín dụng

Rủi ro tín dụng là một trong những yếu tố chính ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi. Các ngân hàng cần có các biện pháp quản lý rủi ro hiệu quả để giảm thiểu nợ xấu.

III. Phương pháp nâng cao tỷ suất sinh lợi cho ngân hàng thương mại cổ phần

Để nâng cao tỷ suất sinh lợi, các ngân hàng cần áp dụng nhiều phương pháp khác nhau. Việc cải thiện quy trình hoạt động và quản lý chi phí là rất quan trọng.

3.1. Tối ưu hóa chi phí hoạt động

Giảm thiểu chi phí hoạt động thông qua việc cải tiến quy trình làm việc và ứng dụng công nghệ thông tin có thể giúp ngân hàng tăng lợi nhuận.

3.2. Đầu tư vào công nghệ và đổi mới

Đầu tư vào công nghệ mới và cải tiến dịch vụ sẽ giúp ngân hàng thu hút khách hàng và nâng cao trải nghiệm của họ, từ đó tăng doanh thu.

IV. Ứng dụng thực tiễn và kết quả nghiên cứu về tỷ suất sinh lợi

Nghiên cứu thực tiễn cho thấy rằng các yếu tố như vốn chủ sở hữu và quy mô tài sản có tác động tích cực đến tỷ suất sinh lợi. Các ngân hàng cần chú trọng đến những yếu tố này trong chiến lược phát triển.

4.1. Kết quả từ nghiên cứu thực nghiệm

Nghiên cứu cho thấy rằng có 6 yếu tố có ý nghĩa thống kê ảnh hưởng đến ROA, trong đó vốn chủ sở hữu và quy mô ngân hàng có tác động tích cực.

4.2. Ứng dụng các giải pháp nâng cao hiệu quả

Các ngân hàng cần áp dụng các giải pháp đã được nghiên cứu để nâng cao tỷ suất sinh lợi, từ đó đảm bảo sự phát triển bền vững.

V. Kết luận và triển vọng tương lai cho ngân hàng thương mại cổ phần

Tương lai của các ngân hàng thương mại cổ phần tại TP.HCM phụ thuộc vào khả năng thích ứng với các yếu tố bên ngoài và nội tại. Việc nâng cao tỷ suất sinh lợi sẽ là một trong những mục tiêu hàng đầu.

5.1. Tầm quan trọng của việc nâng cao tỷ suất sinh lợi

Tỷ suất sinh lợi không chỉ phản ánh hiệu quả hoạt động mà còn là yếu tố quyết định sự tồn tại của ngân hàng trong môi trường cạnh tranh.

5.2. Triển vọng phát triển trong tương lai

Với sự phát triển của công nghệ và thị trường tài chính, các ngân hàng cần có chiến lược dài hạn để duy trì và nâng cao tỷ suất sinh lợi.

Trích đoạn nội dung tài liệu

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC CÔNG NGHỆ TP. HCM --------------------------- NGUYỄN THỊ THỤC CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN TRÊN ĐỊA BÀN TP.HỒ CHÍ MINH LUẬN VĂN THẠC SĨ Chuyên ngành : KẾ TOÁN Mã số ngành: 60340301 TP. HỒ CHÍ MINH, tháng 08 năm 2017 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC CÔNG NGHỆ TP. HCM --------------------------- NGUYỄN THỊ THỤC CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN TRÊN ĐỊA BÀN TP.HỒ CHÍ MINH LUẬN VĂN THẠC SĨ Chuyên ngành : KẾ TOÁN Mã số ngành: 60340301 CÁN BỘ HƢỚNG DẪN KHOA HỌC: TS. Phạm Ngọc Toàn TP. HỒ CHÍ MINH, tháng 08 năm 2017 i LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan đây là công trình nghiên cứu của riêng tôi. Các số liệu, kết quả nêu trong Luận văn là trung thực và chƣa từng đƣợc ai công bố trong bất kỳ công trình nào khác. Tôi xin cam đoan rằng mọi sự giúp đỡ cho việc thực hiện Luận văn này đã đƣợc cảm ơn và các thông tin trích dẫn trong Luận văn đã đƣợc chỉ rõ nguồn gốc Học viên thực hiện Luận văn Nguyễn Thị Thục ii LỜI CÁM ƠN Tôi xin gửi lời cảm ơn chân thành đến tất cả các Thầy Cô của Trƣờng Đại học Công Nghệ Tp.Hồ Chí Minh đã tận tình giảng dạy tôi hoàn tất các môn học tại nhà trƣờng. Xin cảm ơn các Thầy Cô Viện Đào Tạo Sau Đại Học đã luôn tạo điều kiện tốt nhất để tôi cũng nhƣ các học viên khác hoàn thiện luận văn đúng tiến độ trong suốt quá trình viết luận văn. Tôi xin chân thành cảm ơn TS.Phạm Ngọc Toàn đã quan tâm, đầu tƣ thời gian và tâm huyết trong suốt quá trình nghiên cứu, nhắc nhở và cho những lời khuyên để bài luận văn của tôi đƣợc đầy đủ nhất. Xin chân thành cảm ơn các Thầy cô trong hội đồng chấm luận văn để luận văn của tôi đƣợc hoàn thiện hơn. Cuối cùng tôi xin cảm ơn đồng nghiệp, bạn bè và ngƣời thân đã động viên, chia sẻ, giúp đỡ và khích lệ tôi trong quá trình thực hiện luận văn Học viên thực hiện Luận văn Nguyễn Thị Thục iii TÓM TẮT Từ khi trở thành thành viên thứ 150 của tổ chức thƣơng mại thế giới WTO năm 2007, Việt Nam đã đón nhận nhiều cơ hội và thách thức cho mọi lĩnh vực, trong đó có lĩnh vực ngân hàng –một lĩnh vực hết sức nhạy cảm. Việc mở cửa tài chính, làm các ngân hàng Việt Nam phải đối mặt với cạnh tranh cao hơn từ các ngân hàng nƣớc ngoài. Do vậy, vấn đề cấp thiết mà tất cả các ngân hàng Việt Nam phải đối mặt là làm cách nào để tiếp tục tồn tại, phát triển bền vững, gia tăng khả năng sinh lời trong bối cảnh hội nhập quốc tế ngày càng sâu rộng. Hay nói cách khác, khả năng sinh lời chính là một trong những mục tiêu quan trọng, khẳng định sự tồn tại của một ngân hàng trong môi trƣờng toàn cầu hiện nay. Xuất phát từ tầm quan trọng của khả năng cạnh tranh, nâng cao khả năng sinh lời của NHTM Việt Nam-cụ thể là các NHTM Cổ phần trên địa bàn thành phố Hồ Chí Minh, tác giả đã tiến hành nghiên cứu thực nghiệm để tìm ra câu trả lời về các yếu tố ảnh hƣởng đến tỷ suất sinh lợi của các NHTM CP trong giai đoạn hiện nay. Qua các nghiên cứu trƣớc tập trung vào phân tích giữ liệu của các nƣớc và hệ thống ngân hàng riêng của một nƣớc và các nghiên cứu thực nghiệm tại Việt Nam, tác giả đã đƣa ra 10 yếu tố ảnh hƣởng đến khả năng sinh lời của NHTM CP. Khả năng sinh lợi đƣợc đo lƣờng bằng chỉ tiêu lợi nhuận/ tổng tài sản hoặc lợi nhuận / vốn chủ sở hữu (ROA và ROE); các nhân tố ảnh hƣởng thƣờng đƣợc chia làm hai nhóm chính là: yếu tố nội tại của ngân hàng và yếu tố ngoài liên quan đến tình hình kinh tế vi mô. Các yếu tố nội tại gồm: quy mô ngân hàng, vấn đề sở hữu, hiệu quả hoạt động, tính thanh khoản, nợ xấu. các yếu tố vĩ mô thƣờng là: lãi suất, tốc độ tăng trƣởng GDP, lạm phát. Nghiên cứu tiến hành ƣớc lƣợng hồi quy dữ liệu bảng. Dữ liệu phục vụ nghiên cứu gồm 10 ngân hàng TMCP, nguồn số liệu từ năm 2008-2015. Số liệu đƣợc thu thập và sắp xếp theo dữ liệu bảng. Tác giả sử dụng phƣơng pháp dữ liệu bảng để kiểm tra và phân tích mối quan hệ giữa tỷ suất sinh lợi và 10 biến độc lập với sự hỗ trợ của phần mềm Stata 14. Với kết quả, ROA: có 06 nhân tố có ý nghĩa thống kê là: vốn chủ sở iv hữu, quy mô tài sản, chi phí hoạt động, dƣ nợ cho vay, rủi ro tín dụng và nợ xấu. Trong đó các nhân tố đều tác động âm, ngoại trừ nhân tố vốn chủ sở hữu và quy mô ngân hàng tác động dƣơng. Đối với ROE cũng bị tác động bởi 06 nhân tố: lạm phát, chi phí hoạt động, dƣ nợ cho vay, tính thanh khoản, rủi ro tín dụng và nợ xấu, các nhân tố này đều tác động âm. Trong đó yếu tố mạnh mẽ nhất là nợ xấu với ƣớc lƣợng hồi quy là: 0. Từ kết quả nghiên cứu, tác giả đã đề xuât một số giải pháp nhằm nâng cao tỷ suất sinh lợi của các NHTM CP trên địa bàn thành phố Hồ Chí Minh. Tuy nhiên, có một số hạn chế nhƣ: số liệu quan sát còn chƣa nhiều, phạm vi nghiên cứu còn chƣa đa dạng nên các kiến nghị nói chung là về bản chất, không cụ thể và đi vào mọi khía cạnh của yếu tố góp phần.Vì vậy trong nghiên cứu tiếp theo tác giả sẽ nghiên cứu về đa dạng hóa thu nhập, thu nhập lãi cận biên của các ngân hàng trong thời gian dài hơn và bổ sung các yếu tố còn thiếu nhƣ: mức độ vốn hóa, tuổi ngân hàng, thuế suất hiệu lực. v ABSTRACT Since Vietnam became the 150th member of the World Trade Organization WTO in 2007, It has welcomed a lot of opportunities as well as challenges in all aspects including banking, one sensitive field. With the financial opening, many Vietnamese banks have to be faced up with higher competition from oversea banks. Therefore, this has raised an issue that all of the Vietnamese banks have to solve. That is how to continue to survive, develop stably and make profits in the context full of competition of the world. In other words, making profits is one significant goal, determining the survival of any bank in global environment today.Sine recognizing the importance of the competence and enhancing profits of Vietnamese commercial banks, specifically joint stock banks in Ho Chi Minh city, the author has conducted some experimental surveys in order to find out the answer for the question what factors affect the rate of making profits of commercial joint stock banks in Ho Chi Minh in current period. From the studies focusing on analizing the data of some contries and the bank system of one country and the experimental studies in Vietnam, the author offers 10 factors affecting the rate of making profits of commercial joint stock banks in Ho Chi Minh. The competence of maiking profits is measured by profit targets/ the total of assets/ the capital of the holder (ROA và ROE); these factors are divided into two main categories: the intrinsic ones of the bank and external ones which concerns macroeconomic situation. The intrinsic factors include the size of the bank, ownership issue, the effect of performance, liquidity, bad debt. The macro factors are: interesr,GDP rate and inflation. The study is conducted with the method of estimating and regressing the data from tables. The data for the study is taken from 10 banks in Ho Chi Minh city from 2008 to 2015. It was collected and processed according to tables. The author has used tables to examine and analyze the relationship between profit rate and 10 independent vi variables with the help of stata 14 software. From the result, ROA: there are 06 factors that bear statistic significance: the capital of the owner, the size of the asset, performing cost, odd debt, credit risk and bad debt. They are all negative factors with the exception of the capital of the owner and the size of the bank, which are positive. ROE is also affected by 06 factors: inflaton,performing cost, odd debt, credit risk and bad debt which are negative ones. Of all, bad debt is the strongest one estimated: 0.5878 From the result of the study, the author has offered some solutionsto enhance the competence of making profits of commercial joint stock banks in Ho Chi Minh city. However, there are still some limitations such as limited data, limited research scope so the solutions are mainly about the nature of the issue. They are not specific and they do not go into details of all aspects of the factors. There remain many interesting aspect which merit further research, including the way to diversify income, , Marginal interest income of banks in long term and add some factors that are lack such as : Capitalization level, Bank age, Tax rate effect. vii MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN . V DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT . XI DANH MỤC CÁC BẢNG. XII DANH MỤC CÁC BIỂU ĐỒ . XIII CHƢƠNG 1. PHẦN MỞ ĐẦU . LÝ DO CHỌN ĐỀ TÀI . MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU. Mục tiêu chung . Mục tiêu cụ thể . CÂU HỎI NGHIÊN CỨU . ĐỐI TƢỢNG NGHIÊN CỨU VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU . PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU . Ý NGHĨA CỦA ĐỀ TÀI . KẾT CẤU ĐỀ TÀI . TỔNG QUAN VỀ VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU . CÁC NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM TRƢỚC ĐÂY . Các nghiên cứu thực nghiệm trên thế giới . Các nghiên cứu thực nghiệm ở Việt Nam . Khoảng trống nghiên cứu . TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI . Chức năng của Ngân hàng thương mại trong nền kinh tế. Chức năng trung gian tài chính . Chức năng trung gian thanh toán . Chức năng "tạo tiền" . Chức năng cung cấp các dịch vụ tài chính . Các hoạt động chủ yếu của NHTM . Hoạt động huy động vốn . Hoạt động cấp tín dụng . Hoạt động cung ứng dịch vụ thanh toán qua tài khoản . Hoạt động kinh doanh khác . TỔNG QUAN VỀ TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI . Những chỉ tiêu đo lường tỷ suất sinh lợi tại các NH thương mại. Tỷ lệ thu nhập trên tổng tài sản (ROA- Return On Assets) . Tỷ lệ thu nhập trên vốn chủ sở hữu (ROE- Return on equity) . Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM – Net Interest Margin) . Mối quan hệ giữa ROA và ROE . Các nhân tố ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lợi tại các NH thương mại . Các nhân tố môi trƣờng kinh doanh từ bên ngoài ảnh hƣởng đến ngân hàng. Các nhân tố môi trƣờng kinh doanh từ bên trong ảnh hƣởng đến ngân hàng. PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU . QUY TRÌNH NGHIÊN CỨU. GIẢ THUYẾT NGHIÊN CỨU . DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU .