BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH ----------- THANH TRÚC KHÂM UỐN CÁC YẾU TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG THANH KHOẢN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP.Hồ Chí Minh, năm 2018 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH ----------- THANH TRÚC KHÂM UỐN CÁC YẾU TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG THANH KHOẢN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM Chuyên ngành : Tài chính-Ngân hàng Mã số : 8340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS NGUYỄN THỊ LIÊN HOA TP.Hồ Chí Minh, năm 2018 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com LỜI CAM ĐOAN Tôi cam kết rằng bài luận văn này: “Các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng thanh khoản của các ngân hàng thương mại tại Việt Nam” là bài nghiên cứu chính của riêng cá nhân tôi. Không có sản phẩm/nghiên cứu nào cửa người khác được sử dụng trong bài luận văn này mà không trích dẫn. Ngoại trừ những tài liệu tham khảo được trích dẫn trong luận văn này, tôi cam kết rằng toàn bộ nội dung của bài luận văn chưa từng được công bố hoặc được sử dụng để nhận bằng cấp ở những nơi khác. Hồ Chí Minh, ngày tháng 2018 Thanh Trúc Khâm Uốn LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU TÓM TẮT CHƯƠNG I: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU .2 Câu hỏi nghiên cứu .3 Phương pháp nghiên cứu .4 Kết cấu của luận văn . 3 CHƯƠNG II: TỔNG QUAN VỀ THANH KHOẢN VÀ NHỮNG NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM VỀ KHẢ NĂNG THANH KHOẢN .1 Tổng quan về khả năng thanh khoản .1 Khái niệm thanh khoản .2 Phân loại rủi ro và nguyên nhân gây ra rủi ro .3 Chỉ tiêu đo lường khả năng thanh khoản .2 Các nghiên cứu thực nghiệm về khả năng thanh khoản .1 Các nghiên cứu quốc tế về khả năng thanh khoản .2 Các nghiên cứu ở Việt Nam về khả năng thanh khoản . 14 TÓM TẮT CHƯƠNG II . 16 CHƯƠNG III: DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU VÀ CÁC PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU .1 Phương pháp nghiên cứu thực nghiệm .2 Mô hình nghiên cứu .3 Mô tả biến được sử dụng trong mô hình .4 Trình tự thực hiện chạy mô hình nghiên cứu thực nghiệm . 21 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com TÓM TẮT CHƯƠNG III . 22 CHƯƠNG IV: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU .1 Kết quả nghiên cứu thực nghiệm .2 Bảng thống kê mô tả .3 Ma trận hệ số tương quan giữa các biến trong mô hình nghiên cứu .4 Kiểm định các khuyết tật của các mô hình hồi quy .5 Phân tích kết quả các mô hình nghiên cứu thực nghiệm . 29 TÓM TẮT CHƯƠNG IV . 34 CHƯƠNG V: KẾT LUẬN VÀ HẠN CHẾ CỦA BÀI NGHIÊN CỨU .1 Kết luận của bài nghiên cứu .2 Những đề xuất cho các ngân hàng tại Việt Nam .2 Hạn chế của đề tài nghiên cứu .3 Hướng nghiên cứu tiếp theo . 38 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC 1: DANH SÁCH 27 NHTM TẠI VIỆT NAM PHỤ LỤC 2: DANH SÁCH CÁC BIẾN NGHIÊN CỨU PHỤ LỤC 3: CHẠY MÔ HÌNH HỒI QUY LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT STT Ký hiệu Ý nghĩa Tổng tài sản có tính thanh khoản cao so với 1 ALA tổng tài sản 2 CAP Tỷ lệ vốn chủ sở hữu so với tổng tài sản 3 CEA Tỷ lệ chi phí hoạt đông so với tổng tài sản 4 CFC Tỷ lệ chi phí tài chính so với tổng tài sản 5 FEM Mô hình tác động cố định 6 GMM Mô hình hồi quy Moment tổng quát 7 IMF Quỹ tiền tệ quốc tế 8 NHNN Ngân hàng nhà nước 9 NHTM Ngân hàng thương mại 10 REM Mô hình tác động ngẫu nhiên 11 ROE Tỷ suất sinh lợi của vốn chủ sở hữu 12 ROA Tỷ suất sinh lợi của tài sản 13 SIZE Quy mô ngân hàng 14 TDEPOSIT Tỷ lệ tiền gửi so với tổng tài sản 15 TINF Tỷ lệ lạm phát 16 TLA Tỷ lệ cho vay so với tổng tài sản 17 TPIB Tổng sản phẩm quốc nội LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU Ký hiệu Tên bảng Trang Bảng 2.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng thanh khoản 15 Bảng 3.3 Mô tả các biến nghiên cứu 20 Bảng 4.2 Thống kê mô tả các biến trong mô hình nghiên cứu 23 Bảng 4.3 Ma trận hệ số tương quan 25 Bảng 4.4 Kiểm định đa cộng tuyến 26 Bảng 4.5 Kết quả kiểm định Hausman 27 Bảng 4.6 Kết quả kiểm định phương sai thay đổi 28 Bảng 4.7 Kết quả kiểm định sự tự tương quan 29 Bảng 4.8 Kết quả các mô hình nghiên cứu OLS, REM và GMM 30 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com TÓM TẮT Khả năng thanh khoản của ngân hàng là một trong những yếu tố quan trọng hàng đầu trong việc đánh giá sức khoẻ của các ngân hàng thương mại đang hoạt động tại Việt Nam. Một ngân hàng có sức khoẻ tốt thì khả năng thanh khoản của ngân hàng đó sẽ cao và ngược lại. Do đó, tính thanh khoản của ngân hàng là một biến quan trọng đối với từng ngân hàng nói riêng và đối với toàn bộ hệ thống ngân hàng Việt Nam nói chung. Đây chính là lý do việc nghiên cứu các yếu tố quyết định khả năng thanh khoản của ngân hàng luôn là một đề tài thú vị. Vì vậy, tác giả đã tiến hành thu thập mẫu số liệu từ 27 ngân hàng đang hoạt động tại Việt Nam trong giai đoạn từ năm 2007 đến 2017 để tiến hành nghiên cứu về đề tài tính thanh khoản của các ngân hàng. Với việc sử dụng phương pháp hồi quy GMM, tác giả thấy được rằng các biến vĩ mô của nền kinh tế như tốc độ tăng trưởng GDP, tỷ lệ lạm phát và các biến nội tại của ngân hàng như quy mô của ngân hàng, tỷ lệ tiền gửi trên tổng tài sản, tổng khoản cho vay trên tổng tài sản… đều có tác động đáng kể đến tính thanh khoản của ngân hàng (được đại diện bởi biến tổng tài sản có tính thanh khoản trên tổng tài sản và tổng cho vay trên tổng tiền gửi). LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 1 CHƯƠNG I: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 Đặt vấn đề Thanh khoản là yếu tố quan trọng đối với hoạt động của hệ thống ngân hàng . Năm 2018, kinh tế Việt Nam tiếp tục có những yếu tố thuận lợi nhất định, như: xuất khẩu và tăng trưởng kinh tế của Việt Nam khá lạc quan, kinh tế vĩ mô tiếp tục ổn định; kết quả tăng trưởng cao trong năm 2017 sẽ phát huy hiệu quả, kích cầu tiêu dùng. Do vậy, hoạt động của các ngân hàng có thể sẽ thuận lợi hơn, từ đó tính thanh khoản cũng sẽ tiếp tục được cải thiện. Thanh khoản của hệ thống tương đối ổn định. Tỷ lệ tín dụng trên huy động bình quân của hệ thống là khoảng 87,3% (năm 2016 là 85,6%). Quản lý tốt rủi ro thanh khoản sẽ giúp hệ thống ngân hàng hoạt động hiệu quả hơn tránh được nhưng rủi ro trong quá trình hoạt động. Rủi ro thanh khoản không chỉ ảnh hưởng ngân hàng đơn lẻ mà còn ảnh hưởng cả hệ thống ngân hàng nói riêng và nên kinh tế nói chung. Các ngân hàng trên toàn cầu phải đối mặt với các vấn đề với cuộc khủng hoảng thanh khoản do quản lý thanh khoản kém. Vì tất cả giao dịch hoặc cam kết đều có ý nghĩa đối với tính thanh khoản của ngân hàng, việc quản lý rủi ro thanh khoản là điều quan trọng. Rủi ro thanh khoản đã trở thành một trong những yếu tố quan trọng nhất trong khuôn khổ quản lý rủi ro trong toàn ngân hàng. Khung thanh khoản của ngân hàng nên duy trì tính thanh khoản đủ để chịu được tất cả các điều kiện bất lợi sẽ phải đối mặt. Đánh giá liên tục khung quản lý rủi ro thanh khoản là một hành động giám sát quan trọng sẽ đảm bảo hoạt động đúng đắn của ngân hàng. Nhiều ngân hàng đã không tính đến một số nguyên tắc cơ bản về quản lý rủi ro thanh khoản khi thanh khoản dồi dào. Nhiều ngân hàng không có một khung thích hợp để tính toán các rủi ro thanh khoản do các sản phẩm và ngành nghề kinh doanh gây ra, và do đó các ưu đãi ở cấp độ kinh doanh không phù hợp với khả năng chịu rủi ro chung của ngân hàng. Nhiều ngân hàng đã không xem xét số lượng thanh LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 2 khoản mà ngân hàng có thể cần để đáp ứng các nghĩa vụ theo hợp đồng hoặc không theo hợp đồng. Xuất phát từ vấn đề trên tác giả chọn đề tài: “Các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng thanh khoản của ngân hàng thương mại tại Việt Nam giai đoạn 2007 – 2017”. Bài nghiên cứu đã sử dụng mẫu của 27 ngân hàng thương mại tại Việt Nam trong giai đoạn 2007-2017, ước tính hai biện pháp thanh khoản tài sản thanh khoản/tổng tài sản, tổng cho vay/tổng tiền gửi nhằm kiểm định các yếu tố tác động đến khả năng thanh khoản của NHTM tại Việt Nam .Thông qua phương pháp dữ liệu dạng bảng tác giả thấy rằng tỷ số vốn/tổng tài sản, chi phí hoạt động/tổng tài sản, tốc độ tăng trưởng GDP, tỷ lệ lạm phát có tác động đáng kể đến thanh khoản của ngân hàng trong khi quy mô , tổng số tiền vay/tổng tài sản, chi phí tài chính/tổng tín dụng, tổng tiền gửi/tổng tài sản không có tác động đáng kể đến thanh khoản của ngân hàng. Mục tiêu nghiên cứu Kiểm định các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng thanh khoản ngân hàng thương mại tại Việt Nam trong giai đoạn 2007-2017.2 Câu hỏi nghiên cứu Các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng thanh khoản ngân hàng thương mại tại Việt Nam trong giai đoạn 2007-2017 là gì ? 1.3 Phương pháp nghiên cứu Mẫu nghiên cứu Bài nghiên cứu đươc tác giả thực hiện dựa theo số liệu báo cáo tài chính của 27 ngân hàng thương mại cổ phần của Việt Nam (không bao gồm ngân hàng 100% vốn nhà nước, ngân hàng nước ngoài có chi nhánh tại Việt Nam, ngân hàng liên doanh nước ngoài), được thực hiện trong giai đoạn năm 2007 – 2017. Dữ liệu nghiên cứu Nguồn dữ liệu nghiên cứu được tác giả thu thập từ các báo cáo tài chính hàng năm của các ngân hàng thương mại cổ phần thông qua 2 nguồn dữ liệu là LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 3 Bankscope và Obis bank focus. Bên cạnh đó tác giả cũng thu thập dữ liệu từ Website của ngân hàng thế giới (Workbank), Quỹ tiền tệ quốc tế (IMF), Mô hình nghiên cứu.
Luận văn Thạc sĩ UEH: Phân tích khả năng thanh khoản của ngân hàng TM tại Việt Nam
Nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng thanh khoản của ngân hàng thương mại tại Việt Nam, cung cấp cái nhìn sâu sắc và phân tích chi tiết.
Trường đại học
Trường Đại Học Kinh Tế Tp. Hồ Chí MinhChuyên ngành
Tài chính-Ngân hàngNgười đăng
Ẩn danhThể loại
Luận văn thạc sĩPhí lưu trữ
30 PointMục lục chi tiết
THÔNG TIN CHI TIẾT
Tác giả: Thanh Trúc Khâm Uốn
Người hướng dẫn: PGS.TS Nguyễn Thị Liên Hoa
Trường học: Trường Đại Học Kinh Tế Tp. Hồ Chí Minh
Chuyên ngành: Tài chính-Ngân hàng
Đề tài: Các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng thanh khoản của các ngân hàng thương mại tại Việt Nam
Loại tài liệu: Luận văn thạc sĩ
Năm xuất bản: 2018
Địa điểm: Tp. Hồ Chí Minh
Trích đoạn nội dung tài liệu
Nội dung được bảo vệ bản quyền — Tải xuống đầy đủ