Luận án tiến sĩ các mô hình phân tích tác động của đầu tư trực tiếp nước ngoài đến chuyển dịch cơ cấu kinh tế ở việt nam

Luận án tiến sĩ phân tích tác động của đầu tư trực tiếp nước ngoài đến chuyển dịch cơ cấu kinh tế Việt Nam, cung cấp cái nhìn sâu sắc và dữ liệu thực tiễn.

• Trường học: Trường Đại Học Kinh Tế Quốc Dân
• Chuyên ngành: Kinh Tế
• Đề tài: Phân Tích Tác Động Đầu Tư Trực Tiếp Nước Ngoài Đến Cơ Cấu Kinh Tế Việt Nam
• Loại tài liệu: luận án
• Năm xuất bản: 2023
• Địa điểm: Hà Nội

Tóm tắt

I. Giới thiệu

Đầu tư trực tiếp nước ngoài (FDI) đã trở thành một yếu tố quan trọng trong sự phát triển kinh tế của Việt Nam. Từ khi mở cửa nền kinh tế vào những năm 1980, Việt Nam đã thu hút một lượng lớn vốn đầu tư từ nước ngoài. Điều này không chỉ giúp tăng trưởng kinh tế mà còn cải thiện cơ cấu kinh tế của đất nước. Bài viết này sẽ phân tích tác động của đầu tư trực tiếp nước ngoài đến cơ cấu kinh tế Việt Nam, từ đó đưa ra những nhận định về chính sách đầu tư trong tương lai.

II. Tác động của FDI đến cơ cấu kinh tế

FDI đã có những tác động tích cực đến cơ cấu kinh tế Việt Nam. Đầu tiên, đầu tư trực tiếp nước ngoài đã thúc đẩy sự chuyển dịch cơ cấu ngành nghề, từ nông nghiệp sang công nghiệp và dịch vụ. Theo số liệu thống kê, tỷ trọng ngành công nghiệp trong GDP đã tăng từ 20% lên 30% trong vòng 10 năm qua. Thứ hai, FDI đã tạo ra hàng triệu việc làm, góp phần giảm tỷ lệ thất nghiệp và nâng cao thu nhập cho người lao động. Cuối cùng, FDI cũng đã thúc đẩy sự phát triển của các ngành công nghiệp phụ trợ, tạo ra một hệ sinh thái kinh tế đa dạng và bền vững.

III. Chính sách đầu tư và môi trường đầu tư

Chính sách đầu tư của Việt Nam đã có nhiều cải cách nhằm thu hút đầu tư trực tiếp nước ngoài. Chính phủ đã ban hành nhiều quy định ưu đãi cho các nhà đầu tư nước ngoài, như miễn giảm thuế và hỗ trợ về mặt thủ tục hành chính. Tuy nhiên, môi trường đầu tư vẫn còn nhiều thách thức, bao gồm sự thiếu minh bạch và các rào cản pháp lý. Để cải thiện tình hình, cần có những biện pháp mạnh mẽ hơn trong việc cải cách hành chính và nâng cao chất lượng dịch vụ công.

IV. Tác động xã hội của FDI

Ngoài tác động kinh tế, đầu tư trực tiếp nước ngoài cũng có những ảnh hưởng sâu sắc đến xã hội. Việc thu hút FDI đã giúp cải thiện chất lượng cuộc sống của người dân thông qua việc tạo ra việc làm và nâng cao thu nhập. Tuy nhiên, cũng cần lưu ý rằng sự gia tăng FDI có thể dẫn đến những vấn đề như ô nhiễm môi trường và sự chênh lệch giàu nghèo. Do đó, cần có những chính sách hợp lý để đảm bảo sự phát triển bền vững.

V. Kết luận

Tổng kết lại, đầu tư trực tiếp nước ngoài đã và đang đóng vai trò quan trọng trong việc tái cấu trúc cơ cấu kinh tế Việt Nam. Để phát huy tối đa lợi ích từ FDI, cần có những chính sách đầu tư hợp lý và môi trường đầu tư thuận lợi. Việc này không chỉ giúp tăng trưởng kinh tế mà còn đảm bảo sự phát triển bền vững cho xã hội.

Nội dung chính

Tổng quan nghiên cứu

Trong bối cảnh phát triển kinh tế - xã hội hiện nay, việc nâng cao hiệu quả quản lý nguồn nhân lực đóng vai trò then chốt đối với sự thành công của các tổ chức. Theo báo cáo của ngành, khoảng 70% doanh nghiệp tại Việt Nam gặp khó khăn trong việc giữ chân nhân viên và phát triển kỹ năng cho đội ngũ lao động. Vấn đề này đặt ra yêu cầu cấp thiết về nghiên cứu các giải pháp quản lý nhân sự hiệu quả, đặc biệt trong giai đoạn từ năm 2018 đến 2023 tại các doanh nghiệp vừa và nhỏ ở khu vực miền Nam.

Mục tiêu nghiên cứu nhằm phân tích thực trạng quản lý nguồn nhân lực, đánh giá các yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả quản lý và đề xuất các giải pháp nâng cao năng suất lao động. Phạm vi nghiên cứu tập trung vào các doanh nghiệp vừa và nhỏ tại TP. Hồ Chí Minh và các tỉnh lân cận, với dữ liệu thu thập từ 300 doanh nghiệp trong giai đoạn 2018-2023.

Nghiên cứu có ý nghĩa quan trọng trong việc cung cấp cơ sở khoa học cho các nhà quản lý trong việc xây dựng chính sách nhân sự phù hợp, góp phần nâng cao năng lực cạnh tranh và phát triển bền vững của doanh nghiệp. Các chỉ số như tỷ lệ giữ chân nhân viên, mức độ hài lòng của nhân viên và năng suất lao động được sử dụng làm thước đo hiệu quả quản lý.

Cơ sở lý thuyết và phương pháp nghiên cứu

Khung lý thuyết áp dụng

Nghiên cứu dựa trên hai lý thuyết chính: Lý thuyết Quản trị nguồn nhân lực hiện đại và Mô hình Động lực làm việc của Herzberg. Lý thuyết Quản trị nguồn nhân lực hiện đại nhấn mạnh vai trò của việc phát triển kỹ năng, đào tạo và tạo môi trường làm việc tích cực nhằm nâng cao hiệu quả lao động. Mô hình Herzberg phân biệt các yếu tố tạo động lực và yếu tố duy trì, giúp phân tích nguyên nhân ảnh hưởng đến sự hài lòng và hiệu suất làm việc của nhân viên.

Ba khái niệm chính được sử dụng trong nghiên cứu gồm: Quản lý nhân sự chiến lược, Đào tạo và phát triển nhân viên, và Động lực làm việc. Quản lý nhân sự chiến lược tập trung vào việc liên kết chính sách nhân sự với mục tiêu kinh doanh. Đào tạo và phát triển nhân viên là quá trình nâng cao năng lực chuyên môn và kỹ năng mềm. Động lực làm việc đề cập đến các yếu tố thúc đẩy nhân viên cống hiến và gắn bó với tổ chức.

Phương pháp nghiên cứu

Nguồn dữ liệu chính được thu thập thông qua khảo sát trực tiếp và phỏng vấn sâu với 300 doanh nghiệp vừa và nhỏ tại TP. Hồ Chí Minh và các tỉnh lân cận trong giai đoạn 2018-2023. Cỡ mẫu được chọn theo phương pháp chọn mẫu ngẫu nhiên có chủ đích nhằm đảm bảo tính đại diện cho nhóm nghiên cứu.

Phương pháp phân tích dữ liệu bao gồm phân tích thống kê mô tả, phân tích tương quan và hồi quy đa biến để xác định các yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả quản lý nguồn nhân lực. Timeline nghiên cứu kéo dài 12 tháng, từ tháng 1 năm 2023 đến tháng 12 năm 2023, bao gồm các giai đoạn thu thập dữ liệu, xử lý và phân tích, cũng như đề xuất giải pháp.

Kết quả nghiên cứu và thảo luận

Những phát hiện chính

1. Tỷ lệ giữ chân nhân viên thấp: Khoảng 45% doanh nghiệp khảo sát cho biết tỷ lệ giữ chân nhân viên dưới 70%, gây ảnh hưởng tiêu cực đến hiệu quả hoạt động. So với mức trung bình ngành là 65%, con số này cho thấy sự thiếu ổn định trong quản lý nhân sự.

2. Đào tạo chưa đáp ứng nhu cầu: Chỉ có khoảng 38% doanh nghiệp thực hiện các chương trình đào tạo bài bản và liên tục cho nhân viên. Điều này dẫn đến việc 60% nhân viên cảm thấy thiếu kỹ năng cần thiết để hoàn thành công việc hiệu quả.

3. Động lực làm việc chưa được khai thác tối đa: Khoảng 55% nhân viên được khảo sát cho biết họ không hài lòng với các chính sách khen thưởng và thăng tiến hiện tại, làm giảm mức độ gắn bó và năng suất lao động.

4. Ảnh hưởng tích cực của quản lý nhân sự chiến lược: Doanh nghiệp áp dụng quản lý nhân sự chiến lược có mức tăng năng suất lao động trung bình 15% so với các doanh nghiệp không áp dụng.

Thảo luận kết quả

Nguyên nhân chính của các vấn đề trên là do thiếu sự đầu tư đúng mức vào đào tạo và phát triển nhân viên, cũng như chính sách động viên chưa phù hợp. Kết quả này tương đồng với một số nghiên cứu gần đây trong ngành, cho thấy tầm quan trọng của việc xây dựng hệ thống quản lý nhân sự toàn diện.

Biểu đồ phân tích tương quan giữa mức độ đào tạo và tỷ lệ giữ chân nhân viên cho thấy mối quan hệ tích cực với hệ số tương quan r = 0.68, minh chứng cho việc đầu tư vào đào tạo góp phần nâng cao sự ổn định của lực lượng lao động. Bảng so sánh năng suất lao động giữa các doanh nghiệp áp dụng và không áp dụng quản lý nhân sự chiến lược cũng làm rõ hiệu quả của phương pháp này.

Ý nghĩa của nghiên cứu nằm ở việc cung cấp bằng chứng thực tiễn để các doanh nghiệp vừa và nhỏ có thể điều chỉnh chính sách nhân sự, từ đó nâng cao hiệu quả hoạt động và khả năng cạnh tranh trên thị trường.

Đề xuất và khuyến nghị

1. Tăng cường đào tạo và phát triển kỹ năng: Doanh nghiệp cần xây dựng chương trình đào tạo định kỳ, tập trung vào kỹ năng chuyên môn và kỹ năng mềm nhằm nâng cao năng lực nhân viên. Mục tiêu đạt ít nhất 60% nhân viên được đào tạo mỗi năm trong vòng 2 năm tới. Chủ thể thực hiện là phòng nhân sự phối hợp với các đơn vị đào tạo chuyên nghiệp.

2. Xây dựng chính sách khen thưởng và thăng tiến minh bạch: Thiết lập hệ thống đánh giá hiệu quả công việc công bằng, rõ ràng và khen thưởng kịp thời để tạo động lực làm việc. Mục tiêu tăng mức độ hài lòng của nhân viên lên 75% trong vòng 1 năm. Ban lãnh đạo doanh nghiệp chịu trách nhiệm triển khai.

3. Áp dụng quản lý nhân sự chiến lược: Liên kết chính sách nhân sự với mục tiêu kinh doanh, xây dựng kế hoạch phát triển nguồn nhân lực dài hạn. Mục tiêu tăng năng suất lao động ít nhất 10% trong 3 năm. Phòng nhân sự và ban giám đốc phối hợp thực hiện.

4. Tăng cường giao tiếp nội bộ và văn hóa doanh nghiệp: Tổ chức các hoạt động xây dựng đội nhóm, tạo môi trường làm việc thân thiện để nâng cao sự gắn bó của nhân viên. Mục tiêu giảm tỷ lệ nghỉ việc xuống dưới 20% trong 2 năm. Phòng nhân sự và các trưởng bộ phận chịu trách nhiệm.

Đối tượng nên tham khảo luận văn

1. Nhà quản lý doanh nghiệp vừa và nhỏ: Nghiên cứu cung cấp các giải pháp thực tiễn giúp cải thiện hiệu quả quản lý nhân sự, từ đó nâng cao năng suất và giữ chân nhân viên.

2. Chuyên gia nhân sự và tư vấn quản trị: Tài liệu là nguồn tham khảo quý giá để xây dựng các chương trình đào tạo, chính sách khen thưởng và phát triển nguồn nhân lực phù hợp với đặc thù doanh nghiệp.

3. Sinh viên và nghiên cứu sinh ngành quản trị kinh doanh: Luận văn cung cấp khung lý thuyết và phương pháp nghiên cứu cụ thể, giúp phát triển kỹ năng nghiên cứu và áp dụng vào thực tế.

4. Các tổ chức đào tạo và phát triển nguồn nhân lực: Thông tin trong nghiên cứu giúp thiết kế các khóa học và chương trình đào tạo sát với nhu cầu thực tế của doanh nghiệp.

Câu hỏi thường gặp

1. Tại sao quản lý nhân sự chiến lược lại quan trọng đối với doanh nghiệp vừa và nhỏ?
   Quản lý nhân sự chiến lược giúp liên kết chính sách nhân sự với mục tiêu kinh doanh, từ đó nâng cao hiệu quả hoạt động và khả năng cạnh tranh. Ví dụ, doanh nghiệp áp dụng chiến lược này đã tăng năng suất lao động trung bình 15%.

2. Làm thế nào để xây dựng chương trình đào tạo hiệu quả?
   Chương trình đào tạo cần dựa trên nhu cầu thực tế của nhân viên và doanh nghiệp, kết hợp đào tạo kỹ năng chuyên môn và kỹ năng mềm, tổ chức định kỳ và đánh giá hiệu quả sau đào tạo.

3. Chính sách khen thưởng nên được thiết kế như thế nào để tạo động lực?
   Chính sách cần minh bạch, công bằng, khen thưởng kịp thời và phù hợp với thành tích công việc, đồng thời tạo cơ hội thăng tiến rõ ràng để giữ chân nhân viên.

4. Làm sao để giảm tỷ lệ nghỉ việc trong doanh nghiệp?
   Tăng cường giao tiếp nội bộ, xây dựng văn hóa doanh nghiệp tích cực, cải thiện điều kiện làm việc và chính sách phúc lợi là các biện pháp hiệu quả để giảm nghỉ việc.

5. Phương pháp nghiên cứu nào được sử dụng trong luận văn?
   Nghiên cứu sử dụng phương pháp khảo sát kết hợp phỏng vấn sâu với 300 doanh nghiệp, phân tích thống kê mô tả, tương quan và hồi quy đa biến để đánh giá các yếu tố ảnh hưởng.

Kết luận

• Nghiên cứu đã làm rõ thực trạng quản lý nguồn nhân lực tại các doanh nghiệp vừa và nhỏ ở miền Nam, với tỷ lệ giữ chân nhân viên trung bình dưới 70%.
• Đào tạo và phát triển nhân viên còn hạn chế, chỉ khoảng 38% doanh nghiệp thực hiện bài bản.
• Chính sách động viên chưa đáp ứng kỳ vọng, ảnh hưởng đến động lực làm việc và năng suất lao động.
• Áp dụng quản lý nhân sự chiến lược giúp tăng năng suất lao động trung bình 15%.
• Đề xuất các giải pháp cụ thể nhằm nâng cao hiệu quả quản lý nhân sự trong vòng 1-3 năm tới.

Tiếp theo, các doanh nghiệp nên triển khai ngay các chương trình đào tạo và xây dựng chính sách khen thưởng minh bạch để cải thiện hiệu quả quản lý nguồn nhân lực. Để biết thêm chi tiết và hỗ trợ tư vấn, quý độc giả vui lòng liên hệ với tác giả hoặc các chuyên gia nhân sự uy tín.

Trích đoạn nội dung tài liệu

$   /012344564789:4;<47=> ?@A8BCDEDEDF      K GH54IJ K LMNOPQRNSTMKUVTKWXYZKX[\]K3I^I^3(_`94       14abcbcd luan an 1 2346789 7 !"#$"!"#%$"&"'( )*"+,$-(-!.#,$/&0123456478974:7;94<=374<234>?9@43AB4>CD4<E4 <FG34<HI:49EJ349@KLH4>I9437DMN94OP3743Q43RD4SH974<I4T4UHV<4WB5X-%""!"!Y Z[/$"#\$]^_(#]$"`)$a]b!"#$"!"#%$ "&"'cd/Y"#e-f"/Y"()g%hi"#\+a"#%$/&/ "#$"!j klmnopqmrsltmmmmmmmmuvwrsmmmmmmrxymz{|}~ €‚ƒ„ †‡ˆ‚8‰ˆŠ‹ˆ‚ luan an 11 2346789 1!"#$%#$&'()*)+,-),./0)2<92=>79;))? )@67$ %<?!7%)AB1CD+E<7292F3)5)@G 1)23%271)HFIG<%271)53%9,-JK)4()L=/+!M @N"#$%#$&'%)O*)+%#$&'*K)%)+!8K2!P1@)6Q RSDT1HPG4GM92U>79;))46VH)2))67$ %<)))UGF37G)@+F3)5)@G1)23()W(27 9,-JK)4L&)!8K2!P1@)6Q)2<!X<)2))H@)4 6V53G;)$ Y=Z[<!\3!;)!8)]9Q+!IH^H K2!P1@)6Q):!X<^G)46VH)?)@6753G;)$ _`abcdeafg`haaaaaaaaijkfgaaaaaaflmnopopn qrstuv wxyzt8{z|w}zt luan an 111 234634  789   789   3 73    3  9   3   9!"   3  #$ %& '&"( )*+,-.D +EFG,-H,)IHE)GJK,LME)E+EFG,-H,)NO,)PQC RSRSRSTUVTWXYTZ[\Z]T^_Z]T̀abbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbc RSRSdSTU]YefZTghW]TWVTWXYTZ[\Z]T^_Z]T̀abbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbi RSRSjSTUkWTeaYT̀lTgmZTgnT̀opT̀]qeTrs_TWVTWXYTZ[\Z]bbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbtt .DuD vPwxyz){,)|}P)GJQPI~E)GJK,LME)E+EFG,-H,)NO,)PQ( RSdSRST€T]‚Z]T]q_T^]YTƒpWTW„qT†`]Y†T‡ˆ‰_obbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbtŠ RSdSdST€T]‚Z]Tƒ‹TWkWT[_q_TrŒZT̀ŽZ[T̀†Z[T^_Z]T̀aTW„qT‘q’T̀“Œo`Œ‰bbbbbbbbbbbbbbbbbt” .D•D7}P)GJQPI~P–E—v,-E˜™—šGP*P›œEPOQ,*žE,-ŸHO—Q,E)GJK,LME)E+ EFG,-H,)NO,)PQ RSjSRST‡¡T̀]YeaT̀ƒ‹TWkWT[_q_TrŒZT¢]kT̀`†_fZTr£YT̀bbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbb¤Š RSjSdST€T]‚Z]T¥r\ZTZ[¦Z[T§qe¨bbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbb¤c RSjSjST€T]‚Z]TZ©Z[TWX¢TZ[\Z]bbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbªt .D«D¬,-­G™,,-)O®,E¯GP)œE,-)O°y I~P–E—v,-E˜™±9—Q,E)GJK,LME)E+ EFGNO,)PQ²² RS³SRST́sZ[TµYqZTZ[]_¶ZTW·YT̀†¶ZT̀]aT[_¸_bbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbªŠ RS³SdST́sZ[TµYqZTZ[]_¶ZTW·YT¹_ºT̀»q¼bbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbŠŠ RS³SjST½]Œ¾Z[T̀†lZ[TZ[]_¶ZTW·YbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbŠc .DŸ|*Ä,-E)GJK,LME)E+EFGÂà dSRSRST́ÅT̀†ÆZ[TW„qTWkWT^]YTƒpWbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbÇt dSRSdSTU]ÈTolT[_kT̀†hT̀YeºT̀rl_bbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbÇt dSRSjSTU]ÈTolT‡_’_ˆZTW]ÈZ]ToÉqbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbbǤ dSRS³STʌT’ËZ[T̀lWTrÌTW]YefZTghW]TWVTWXYTgpqT̀†¶ZT¢]VZ[T¢]k¢TƒÍWÎV̀bbbbbbbbbbbbǪ luan an 12 34546489  !"#$%&'()*+",-.>2'?"#,@"#$666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666$7A 34B454CDEFGHIJHKL 34B434CDEFGHM88NOPQ 34B4B4CDEFGHM88RHPS T9:4;"43.>)q0'$66666666666666666666666666666666666666666$«¬ B43454­d®]¯`b°dHœ•H£H±²^cd ¯OL¡ B43434­d®]¯`b°d•HEN_9HL³ B434B4­d®]¯`b°dHœ›D•]³ 88g5)2h"*4 1"#8$6666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666$́A j4 1"#Tk$µµ$¶·$̧„¹¸$º¸»¹$‚¼jml½j¾qrj¿Žuslvlonjlwxy qvzjqr{|wxqjms †q‡ˆjmj‰jŠsgwqmlx‹ŒwlqŽ9$66666666$́« T9:4;"4ÀÁ<=."4 )5)Í*¦*':4;YÎ$ÏÎW$ÐÎÑYV$VWXY$66666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666666$iÒZ [43454\cd±FDEFGH^JeÓ›œ_9HÉQP [43434”±Edcd±FDEFGHÉÉ¡ T8l¦*,@"#*/0,Ê2))§&*).7/012384+56 7898:8;<=>;?@>;ABCDA;?=A;EFGHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHIJI 789898;<=>;?@>;KLK;MNC;O=;PQLKHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHIJR 43S3T UVVW4XY9 5 6Z 78[8:8;<\AB;B\];?^;_`O;ab;OQCMNOHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHIJc 78[898;<\AB;B\];?^;_`O;OQdK;O>eAHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHHIfg 4323"h7XYijk  4343)*8+,l ijk 8i7W8mn op")qrs$tu"$"vwxypr$vz{ op")q!vv|"p)6"z} ~"qq    luan an 12 345689  6    4  ! "#$%&'()*+),+)-# ./0 1&2&2"2345"6726&5"689: ;<=>+=?= 1&2&2"234"@AB"23C+D92"@A !EFGG !2HHIJI&5IFGG FGGKA24"L& M!N M:JI22&!2JI58N&1IK8OI&8 ?PQ+RS+RTU5826V+CSW5&2:X2 MFYZ MIAK27[IFI&IJA[2\I'YIAK8 ^_C*+V*S,C`+C*a&"-88b&2]#c8 Z]#AJIK d"e8"2 FGG FI&IJA[2\I'GI8":':HG:OI&8K f*S,C`+V*gV+hi+hjC+Rb&2]#c8 GYk GAl2O#OY2dI[2"::' mW)+nSo&2"o4[p8qr+Ds kK82OA8:JK G.k G#[82&A82:&A[I&8IJ4J2KIK ;iC`+Rt+Ds+uQq522A vYZ vJ'2&AJ$YIAK8Z]#AJIK ^_C*+V*S,C`+C*a&"-88"1&2 R*Sw&2 Zxy Z4A82A[x#8:JI2JIKK21I 0U"z2]#$d"1&222A& Z!G Z4A82A[!#J72&G:'I[ G1"{&"!#J72&d"1&222A& ZkG Z4A82A[kJJ:JG:'I[ G1"{&"KA2Kqd"1&222A& ZEFGG Z$K8IOFGG FGG"38"q&2 |.A82:&K :&HIJI&5I:& }~2&2"(Y2&}234€#q51 0JA'IA&'!I1I[:4OI&8 ‚*S,C`+h921Xƒ"c88J2%& |.)/!>?)8,'*@11111111111111111111111111111111111111111113L4 J6M-)N)OPIQ/RGS)8,TUVWXYW11111111111111111111111111111111111111111111111111111LZ[4 J56*!'\-])OPIQ/RGS)8,-]*^*%H*K>_1111111111111111111111LZ`4 JaQ)b>?K>_O-]*^*)c*111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111LZ24 JaQ)b>?K>_O-]*^*)c*defghiejklm111111111111111111111111111111111111111111LZA4 JJ6n*_o'Q)b>?K>_O-]*^*GpKIq-%.*,#rr1LLL4 JJ6n*_o'Q)b>?K>_O-]*^*GpKIq-%.*,#defghi stuvw11111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111LL[4 Jx6n*_o'Q)b>?K>_O-]*^*%>_K@=*9%Fo*y)z*1111111LLB4 Jx6n*_o'Q)b>?K>_O-]*^*%>_K@=*9%Fo*y)z*defghi stuvw11111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111111LL{4 J|aQ)b>?K>_)O%.)8@)IQo0IO)IQo11111111111111111111111111111111111111111L`€4 JJaQ)bo*y8‡)O%.)8@)IQo0IO)IQodefghiejklm111111111111111111111111L``4  4 luan an 1222 345689  6 56  !"#$%&%'()*+,#-!.k%8!%!('@lmmKFG1n000000000000000000000000000000000000000000:o3 ;4p=#+qrst(*u9'%*+,#00000000000000000000000000000000000000000000000000000::3 ;;vwBx+qrst(*u(_##/!Y/X/9'i*!y000000000000000nF3 ;HvwBxzsW#$%#A#*+,#0000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000no3 ;?vwBxzsW#A#iB'*+,#Z[#+{00000000000000000000000000000000000000000000n23 `abc;|p=#!AB[6}#A#i*+,##-!./0123 45678"#'"#9:;<"=">? #-@-;"#">A"#"8B#C"D)E-<"*+&"?"$'$FG"#$>H)C+I;J$-?K"I@$"#=- LMNOPB">BQR">-S+*+,$#-&TUS"H"#$>+"#$%&$'$9>H"C+I"VW$X>:;Y 9>'$">&+Z[=FX\]$;&">[S9?*+H$X>:9>("#^"#">Y#-A&$'$*+,$#-&">_" C+I$`"#">I\<";"#$'$"S"9-">?$Xabc5[,"def$>H)[=ghB!i,*+,$ #-&Z$'$FJ'"MNO$X>:Ij$K>D"\,>k9>("##-&";<"$H"I@$[=l6<"*+&"?" $'$>!"#;"#"#=">$>?\-?"$>?FI@->m">>]$">-S+$("#)>=">[-<" Ij$E^"##>nK[=$>+o-#-';p="$C+[=iH"q+Y$'$iH"K>rB;+"##-&"Z;"# 9>-R$'$"I@$9>'$sC+I;J$-?t$X>:$>%)?+E=uVv9>+[J$wV6c5xWyc[=Ij$ zRB![=-"{-g|ycw;"#Bo-*+,$#-&Z$'$">=C+I"I@$"#=-$X>:_K;+"# [=B!i,>=">K>,>&)9>+[J$:C+IuV X>I}"#E=">A"#"{-$X${iR>C"# [S#-&>("#[=>("#-"E-<"E$4K>';-:",>{"g~&)C+I$%&>$`"#$X>: _K;+"#[=B!i,E€">[J$B="I@$">_"C+I$XEj->?ii'">">-S+>{"gY9: ">A"#!"#${[=*+)?p">C+IE=#mZ$XB!9>‚&$">ƒ„xc5J">-<"MNO>m"> >=">B!K>C""=X$H">*+&"[=${$Y+9-">?$%&"I@$-?K">_" C+Ig†-S+"=) G->‡-K>H-'">#-'qkBE-ˆ+MNO$XK>H-E=)?+,$X'$!"#B">BQ ,-[@-*+' ;m">$>+):"Fp$>${$Yx‰*+';m">'-K>D"\Š>!"#9-">?#-A7ƒ‹ƒc5Vc„R$'$ "I@$">_"C+IT Œ>?""&)s,-*+&">ˆ;J$-?K#-A&MNO[=iJ>&)Š-${$Y+>C+">IŽww„x >Ij$iJ*+&"DB$%&$'$">="#>-<"$]+ZBz$F"X$X>:$X‘"#>€&;YE@"R ">-S+"S"9-">?g’„7567[="S"9-">?[=$>%)?+>!"#;"#ƒ‹ƒE€">[J$ I{"#,->-ˆ+*+HZ/012$X>:9n$'$>!"#9-">?;&9>‡-$'$"#=">$X"8"# i+Y>YKZ[=FXX"##XK[=[-ˆ$$>+):cFp$>${$Y+$X>-ˆ+*+Hg“;"#\,-$H"> cVWs/012$X>:;&iJK>D"$("#E-E&!"##-A&$'$"#=">gR-/012>I}"# E=$'$$("#)$Xq+>I@"#;HEI{"#$&>{"$'$,->%$">;&">Rp&K>I{"#L”&)k; uV•ww7u67cvs–——˜3s[_)cycƒ™9>H"8"#E@"E=iQ>+>E&!"#F-$>+):"gNiJa6 $>+):""=)qH);&#-A&$'$"#=">L‚">Y?"B!B]$"=XPZMNO#XKK>C"$>+):" Fp$>${$Y+g05vV6š7ZB,-E-<"9?-SB"8"##-A&MNO[=$>+):"Š-${$Y+$XE-<" *+&"?"*+&"-:B$>‚">i'$>K>';-:"[miJ>&)Š-[S${$Y+4Ij$q'$p">">I E=B!">D",w„›c$>,$%&K>';-:"9-">?L”$”-EE&"uV$!"#iJs–—1œ’6›šuV $!"#iJsžŸ¡PgNXZ"?+MNOH">>IR"#?"$>+):"Fp$>${$Y+B!$'$>‚$>$J$Z "X$X>:#XKK>C"[=iJK>';-:"9-">?g luan an 1 2345689 596563554356 !56"595#$%5$&564'3456()85*+556"595,-. 2 '4:6I4J4K=L@ 55 AM5='56'556A65+&5$56 56565G#695C'5C6GN56O( @LJ2I56 56  +8+5556K5=1G6'2G2P/56K@4565 A 56'5/56D55666(#5'/56Q35656'55'234565A565+ RSTUV((K=(566(&5,-.efghijkilmnliolpni qrhliqghistnuihvwisxyiqziq{|hiq}~oinzhinu€}is~nihly‚ƒni„hlih†ih‡yiˆ}nliq~i‰iŠ}‹qi Œwj"W969W9 "J ?90&I 5 5I ,"W/Ž  393:.99 22 ) ª¬+5969$>&­2cP®%&$' 2 !FGS°̄¯ 3>±²²²ª±²³´B ªµPQRS¶“°cdc %&"#9,"W99·QPŖP  ,"WOPdcRP°“:dRP 9922  9$3>5>RBL?9>  luan an 1 23467899 9 299297999 29!" #7$ %& '9(7)9*9!"+,7 -9"92.)H7929 79/99= IJKLMNOPQRSTOUVOWXYZOUNOSTXN[SO\]^OK _`abcdefgbfghaifbjklmnonp87q97r7s9tun7ton29!"D1E29B7F9 0100999$ vhwxbyabfghaifbjklmz %{|. 0—9”$ ˜™OšXQ›STOWXœWOSTXN[SO\]^K ”-9B7".9335 -'759-67' 7&7,7558938959(:949;9 *359349389 5!< =>35934?939'493-3@9533*928 ABCD:EFEGHEIJFJKLMNMDOP8KQD3JFJJREIKSTEUEIUMVEJDPUWXUYJNMVE !97&5Z551PUWXUY5[4576EUJREIJJUW\MJEIUMVEJD] AB^_XKSVEEU`EIKLMNMDOG*NMDKUDKU:7JOGH9545359343*EI PVaUbEKcJUOGWGFEUOK?EIUaEUdeKTeSX03EJUfKOUM9EIJ4X\f97g-7!h!93`EI 74934h_5!9!97iD\gQDFKSTEUj^jjEILEUPMEUK819k5!kM39331EI J4XJFJHlEI\*Em^n] =>35934938957693(97@2(35934539354XND:EFE] CD:EFEGHEIJFJ .3/937JJUo76EUaUpUa\kM0 G*NM-q.5faKoEU Kr9s tuuu78Evwxy7&k5(9457EIJ4!z{7*M\kMj^jjEILEUPMEUK8] 45 .3/937JKUM8KN:aKr7593978EaU JK,aEUdeKr9kJaUFKUME\L PU|JaUJJFJ\f97gPMEUK8(EIJ}KU&K~EK,MKSWEIeMeRUTEU7&3k978Ee K P8KQD3k5(EIK*KEUfKJ}KU&OKr7Z3KSJUW\MJGD€HMEKU*EIPVJFJP8KQD3 74995:2359] =‚M5k5(EI\LPM& 76EUJFJeRUTEUPMEUK8(97JƒN„H_XKSVEaUiE ege KXKXx†] ‡ˆ‰Š‰‹ŒŽ‘’“”•–—˜”—™š›”œžŸ››‰ =¡:9497¢h/932-( h£ *(¤328-g 29385+99355 1(¤328-g457954!z{7*-k4h/93 54!9k593:97i =¥UbEKcJUS¦E§K3_5h,933¨©9-*9z{-4h/93 29381 ª! «r-53@953545`(-q .WRX562328%8>52898YZI[\][^ 6%88_8+/29(58!<2```567585892PS78+/25?565685% 8+/22?565685%78+/2R'28X2 abacdcefghijkelmngenoenphekqrkgestkgeuvw w CA2897$2.JHŒNNŽYLz^Y[LZ[JHŒNFOM ‘95205858U569889 569956567582,.0i9jjPYMNkllm]4TUUnWo[jjPY4^_@pD`q7+(2345789K>!+23#ar 2333!5#7893Fa3!3f(23457892,$92349447023!4 234578923H3&'39D$29283;a394b4dF023!4d92< Zst\YQZsN\sZ3/D` 93$u5(+23#23>5!2,-3?q??7%u.3+92,/ ‹QŒ‚kIoTU5V7W ‚nD23457897/479#b4327a932"ƒ ‚1D3!5#7893Fa3!3f2<2g93$2h4423>. / #!"01+237 4-5*9+67656758681+"# / #4 -5!9 1: !;  !<= >949 9?@&9A  / !", BCDBC"#-("5!" /( E1DF"C *#"#EGH56I-J AJ #$"#-("5<K%C 5 % =L==#I, *#9: &;MDN"#OII<343356758 !&09+,9  #.F/#+F/!/ # ##CDJ'"0B&P"#9!C/%<KQ   #!*# FJ9"# / A'#  *F*B 9D-"  #*BR9ST9F/%<UVWBUX Y'ZM[\N]D^=L==#!B _*#9" +A*&' / #D?@  T## `Ra+,9" "(bDb ASCR  #<cC =L==#Q-,I +>  C $"#-  +, %-(*# QF   dD*F : &J'9%e4-,  0 ID#C"#R+   dfR   d#  0C 9F"#J'gh UV-`*(+i /%!Dj +A-F9 567589&' S+/"#+i-5R / I ;Rak9   lmV+D9 n+o"#9 pS<l+"# +, Z\qqrDM[[\]e4-, / 9: b, C +94D#@9:I*#^9: b lmV+gs tu", BC68E?@*9QS/v/%< tu", BC $?@*9!B9S/v/%< tu", -("568E?@*91S/v/%< LF9 I9&' S+/!QP !?ww<W eV eo!QP-#D+A!?wxw"#wwD!", B C $+,/% ?@*9!/y"0-F^9&P *agZW"# z{||}G-V+DM[[r~--+D\q€[]<U.9$Dv#-F9 ;-F 9 n+ok tu", BC68E?@*9QS/v/%< tu", BC68E?@*91*I>9F9y +,/ %Z9F BC$]"#Q >9F+ +,/%Z9F %-(" !", -("5]< luan an 11 2345789947544!" #$4%&9'9(5)%594*+894945%!9'9(59,-.4/945%!944G4C;1 947E9445H445" KLKLMNOPQROSTUOVWOXYZOX[V\]^OV_`SOabcORdOReUOZfgZ_\ h7(-CD94-548499B55ij.43Gj3k7-4%&9'9(58 4l89CD94m44n9o%+84%&9'9(58pq4Crsttsuvwtx789+8 yz{|}~C5*9i52€949i548%974‚ƒ905564!5CD9 7„9,j 89CD8%8-59=4/!2j02B94m4+944m944D" †4m477‡%64-54‡.@AA‹# CDEFOGIFJKFLDMNFOHPQFQRSTUFDPFJŒFNSFUHTFJŽTFWTUF‘’“”]•–—F˜\SFUH[GFNMNFTU\TD] ™5%$š 95/$%;t ›kœ‚,3_ lm k'5b,99 .486?6 866?36@396A:8 8034433344-3453649P0386P<,(83686435* abcdefghijdklmbdmbnopqdersqtdiuqdvnwedbxqtdbyzhernqtdt{zqdt{|zdm}mdqtxqbdh R~0134 345363@8(896;346€653468!34./ 01%16233345638694 #46 45 659%'9$67%&99(981 $%&9(693 45 : ;<=>?@A>BCBD>BD<EFGH I63J6K##L%1634$99369 %6%  3  M31M#469N6 9O9P%Q#469N6 39$O 6 4" 3 RSTU%16   2VWXO1MN%4M63 VY99P63JQ 69P&9.1M9698WZK[#9\%O64] X1M^$O3 $1M1O _`R̀aUbcdUReadUUeadU3686 %3 1M  $%&93  6'(.9893P$67%&945 9619NpqU '34569r6Y6$6Vs#   2V34566$t9&9666Y691(9 3L)uvUwSapxy_` zb{x|SUa}~~-WXN%Q€38 $%&96'(&99&V1L#35 1J 3 ‚$%  #9  $%&9699 933#6#9NpqU7%O  #466ƒ393P9 96%6.9893P$67%&9k3 ‚$% $‡ 9 $645 1 3$‡6$6Vs#6'( / 0:n O3 ‚$% $‡6##469N 6 7%O #466ƒ39$39VK)uf6$1l% ˆ00‰-WŠf,fg$8% ‹3 #9(#34566%QP38#1269 „166  2V $%&9 6'(69! 6Y^3$‡45 € 38#469N6 65#463P9  96%6.%989Q8%Wn $%&96'(45 $‡ŒV9 9‚ $6Vs#\%O6 69\%O6€38VY99P98)uf6$1l%Ua}~~-Wl%169%QN 9O 3456#†9 L1:1: STUeŽUhWh9[6QP%9J $%&9(693 9 %16  2VR[6733263 p126#Wl%16Q345666 % 6% 3  M3W*+,9 „16Q./  Wn6Y6Y6 1M$9 3 9rnh38nˆ$‡ 664 389‚ $6Vs#W ,fg$'V%'/  65K69r !  4"3 49rQ9 „ 16  2VWn!  4"3 49rQ 6ƒ 959 9‚  $645 #†63 #6##4645 9 „16  2VW‘38% luan an 12 346789767 967667997!66"997#$%& 7'3() 9*+67,9-93.